Universal-Investment-Gesellschaft mit beschränkter Haftung - Jahresbericht Capitulum Sustainable Local Currency Bond Fonds UI - AK P;Capitulum Sustainable Local Currency Bond Fonds UI - AK A;Capitulum Sustainable Local Currency Bond Fonds UI - AK T DE000A2PB6P8; DE000A2JF7Y2; DE000A2JF7Z9

Redaktion TB

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Universal-Investment-Gesellschaft mbH

Frankfurt am Main

Jahresbericht

Capitulum Sustainable Local Currency Bond Fonds UI

Tätigkeitsbericht
für den Berichtszeitraum vom 1. August 2021 bis 31. Juli 2022

Anlageziele und Anlagepolitik zur Erreichung der Anlageziele

Der Fonds investiert mindestens 51% in Schuldverschreibungen in den weltweiten Lokalwährungen außerhalb des Euros. Davon werden überwiegend Wertpapiere aus Schwellenländern (Nicht-Industrieländer) sowie Anlagen von Emittenten (auch aus Industrieländern) mit Kreditbezug (z.B. über eine Credit-Linked-Note-Verbindung) zu den vorgenannten Ländern oder deren jeweiligen lokalen Währungen erworben. Ein Schwerpunkt liegt auf Wertpapieren nachhaltiger Emittenten wie Förderbanken, supranationaler Institutionen, Staaten oder staatsnahe Aussteller sowie Anleihen, die den Sustainable Development Goals der Vereinten Nationen entsprechen. Gemäß des individuellen Nachhaltigkeitsverständnisses des Anlageberaters erfolgt eine verantwortungsvolle Anlage im Rahmen eines mehrstufigen Anlageprozesses. Alle Schuldverschreibungen oder deren Emittenten müssen bei Erwerb über ein Rating von mindestens B- verfügen. ABS und ähnliche Vermögensanlagen und Schuldscheindarlehen müssen über ein Mindestrating von S&P/Fitch = BBB- oder Moody’s = Baa3 verfügen. Dieser Fonds bewirbt ökologische und/oder soziale Merkmale im Sinne des Artikel 8 der Offenlegungs-Verordnung (Verordnung (EU) 2019/2088).

Struktur des Portfolios und wesentliche Veränderungen im Berichtszeitraum

Fondsstruktur

	31.07.2022		31.07.2021
	Kurswert	% Anteil Fondsvermögen	Kurswert	% Anteil Fondsvermögen
Renten	570.251.668,00	96,47	555.137.672,32	97,11
Bankguthaben	6.051.719,02	1,02	2.755.192,37	0,48
Zins- und Dividendenansprüche	15.620.147,58	2,64	14.529.348,03	2,54
Sonstige Ford./Verbindlichkeiten	-812.403,36	-0,14	-759.822,01	-0,13
Fondsvermögen	591.111.113,51	100,00	571.662.390,71	100,00

Der Fonds zeichnete sich im abgelaufenen Geschäftsjahr durch eine sehr stabile Entwicklung aus. Lediglich mit dem Beginn des Krieges in der Ukraine im Frühjahr 2022 kamen die im Fonds gehaltenen Anleihen kurzzeitig unter Druck, was aber bedingt durch die hohe Kreditqualität von durchschnittlich AA bereits schnell wieder ausgeglichen werden konnte. Obwohl es im weiteren Verlauf an den Kapitalmärkten zu stärkeren Verwerfungen kam, konnte der Fonds das Geschäftsjahr sogar auf seinen Höchstständen beenden. Konzeptgetreu wurde nach strikt nachhaltigen Kriterien in Anleihen angelegt, die in lokalen Währungen ausgestellt sind. Im sehr breit diversifizierten Portfolio wurden zum Geschäftsjahresende mehr als 400 Anleihen gehalten, die von etwa 80 verschiedenen Emittenten begeben sind. Weiterhin liegt der Schwerpunkt auf Anleihen, die von global tätigen Förderbanken emittiert sind und der Finanzierung der 17 Nachhaltigkeitskriterien der Vereinten Nationen dienen. Öffentliche Aussteller wurden dagegen nur dann berücksichtigt, wenn sie sich im Capitulum-ESG-Ranking qualifiziert hatten. In der Folge wurde der Fonds wiederholt mit Top-Ratings für seine Wertentwicklung und seinen ESG-Ansatz von unabhängigen Agenturen ausgezeichnet. Die Entwicklung der Währungen, in die investiert wurde, war ebenfalls positiv. Die Laufzeiten und die damit verbundenen Zinssensitivitäten der im Fonds gehaltenen Anleihen wurden strategisch weiterhin kurz gehalten, so dass die weltweit steigenden Anleiherenditen nur einen relativ geringen negativen Einfluss auf die Wertentwicklung des Fonds hatten.

Wesentliche Risiken

Allgemeine Marktpreisrisiken

Die Kurs- oder Marktwertentwicklung von Finanzprodukten hängt insbesondere von der Entwicklung der Kapitalmärkte ab, die wiederum von der allgemeinen Lage der Weltwirtschaft sowie den wirtschaftlichen und politischen Rahmenbedingungen in den jeweiligen Ländern beeinflusst wird. Auf die allgemeine Kursentwicklung, insbesondere an einer Börse, können auch irrationale Faktoren wie Stimmungen, Meinungen und Gerüchte einwirken. Für die Kurs- oder Marktwertentwicklung stellten die Entwicklungen aufgrund von COVID 19 im abgelaufenen Geschäftsjahr einen besonderen Aspekt der Unsicherheit dar.

Die Ukraine-Krise und die dadurch ausgelösten Marktturbulenzen und Sanktionen der Industrienationen gegenüber Russland haben eine Vielzahl an unterschiedlichen Auswirkungen auf die Finanzmärkte im Allgemeinen und auf Fonds (Sondervermögen) im Speziellen. Die Bewegungen an den Börsen werden sich entsprechend auch im Fondsvermögen (Wert des Sondervermögens) widerspiegeln.

Zusätzlich belasten Unsicherheiten über den weiteren Verlauf des Konflikts sowie die wirtschaftlichen Folgen der diversen Sanktionen die Märkte.

Zinsänderungsrisiken

Mit der Investition in festverzinsliche Wertpapiere ist die Möglichkeit verbunden, dass sich das Marktzinsniveau, das im Zeitpunkt der Begebung eines Wertpapiers besteht, ändern kann. Steigen die Marktzinsen gegenüber den Zinsen zum Zeitpunkt der Emission, so fallen in der Regel die Kurse der festverzinslichen Wertpapiere. Fällt dagegen der Marktzins, so steigt der Kurs festverzinslicher Wertpapiere. Diese Kursentwicklung führt dazu, dass die aktuelle Rendite der festverzinslichen Wertpapiere in etwa dem aktuellen Marktzins entspricht. Diese Kursentwicklungen fallen jedoch je nach Laufzeit der festverzinslichen Wertpapiere unterschiedlich aus. Festverzinsliche Wertpapiere mit kürzeren Laufzeiten haben geringere Zinsänderungs-/Kursrisiken als festverzinsliche Wertpapiere mit längeren Laufzeiten.

Adressenausfallrisiken / Emittentenrisiken

Durch den Ausfall eines Ausstellers oder Kontrahenten können Verluste für das Sondervermögen entstehen. Das Ausstellerrisiko beschreibt die Auswirkung der besonderen Entwicklungen des jeweiligen Ausstellers, die neben den allgemeinen Tendenzen der Kapitalmärkte auf den Kurs eines Wertpapiers einwirken. Auch bei sorgfältiger Auswahl der Wertpapiere kann nicht ausgeschlossen werden, dass Verluste durch Vermögensverfall von Ausstellern eintreten. Das Kontrahentenrisiko beinhaltet das Risiko der Partei eines gegenseitigen Vertrages, mit der eigenen Forderung teilweise oder vollständig auszufallen. Dies gilt für alle Verträge, die für Rechnung eines Sondervermögens geschlossen werden.

Bonitätsrisiken

Bei Anleihen kann es zu einer Ratingveränderung des Schuldners kommen. Je nachdem, ob die Bonität steigt oder fällt, kann es zu Kursveränderungen des Wertpapiers kommen.

Währungsrisiken

Sofern Vermögenswerte eines Sondervermögens in anderen Währungen als der jeweiligen Fondswährung angelegt sind, erhält es die Erträge, Rückzahlungen und Erlöse aus solchen Anlagen in der jeweiligen Währung. Fällt der Wert dieser Währung gegenüber der Fondswährung, so reduziert sich der Wert des Sondervermögens.

Fondsergebnis

Die wesentlichen Quellen des negativen Veräußerungsergebnisses während des Berichtszeitraums waren realisierte Devisenverluste aus ausländischen Renten.

Wertentwicklung im Berichtszeitraum (1. August 2021 bis 31. Juli 2022)¹.

Anteilklasse A:	+2,68 %
Anteilklasse T:	+2,69 %
Anteilklasse P:	+2,13 %

¹ Eigene Berechnung nach der BVI-Methode (ohne Berücksichtigung von Ausgabeaufschlägen). Historische Wertentwicklungen lassen keine Rückschlüsse auf eine ähnliche Entwicklung in der Zukunft zu. Diese ist nicht prognostizierbar.

Vermögensübersicht zum 31.07.2022

Anlageschwerpunkte	Tageswert in EUR	% Anteil am Fondsvermögen
I. Vermögensgegenstände	591.926.422,22	100,14
1. Anleihen	567.049.061,66	95,93
< 1 Jahr	132.807.821,20	22,47
>= 1 Jahr bis < 3 Jahre	201.305.447,27	34,06
>= 3 Jahre bis < 5 Jahre	108.627.151,86	18,38
>= 5 Jahre bis < 10 Jahre	99.157.745,59	16,77
>= 10 Jahre	25.150.895,74	4,25
2. Sonstige Beteiligungswertpapiere	3.202.606,34	0,54
USD	3.202.606,34	0,54
3. Bankguthaben	6.051.719,02	1,02
4. Sonstige Vermögensgegenstände	15.623.035,20	2,64
II. Verbindlichkeiten	-815.308,71	-0,14
III. Fondsvermögen	591.111.113,51	100,00

Vermögensaufstellung zum 31.07.2022

Gattungsbezeichnung ISIN Markt	Stück bzw. Anteile bzw. Whg. in 1.000	Bestand 31.07.2022	Käufe/ Zugänge	Verkäufe/ Abgänge		Kurs	Kurswert in EUR	% des Fonds- vermögens
Gattungsbezeichnung ISIN Markt	Stück bzw. Anteile bzw. Whg. in 1.000	Bestand 31.07.2022	im Berichtszeitraum			Kurs	Kurswert in EUR	% des Fonds- vermögens
Bestandspositionen					EUR		570.251.668,00	96,47
Börsengehandelte Wertpapiere					EUR		425.194.864,54	71,93
Verzinsliche Wertpapiere					EUR		421.992.258,20	71,39
7,2392 % Asian Development Bank DR/DL-Medium-Term Nts 2018(23) XS1844099090	AMD	66.000	0	0	%	98,615	157.616,63	0,03
50,0000 % European Bank Rec. Dev. AP/DL Med.-Term Notes 2021(23) XS2289893047	ARS	400.000	0	0	%	80,390	2.403.680,97	0,41
40,0000 % European Bank Rec. Dev. AP/DL-Medium-Term Nts 2021(23) XS2363709259	ARS	300.000	150.000	0	%	93,654	2.100.187,15	0,36
60,0000 % European Bank Rec. Dev. AP/DL-Medium-Term Nts 2022(23) XS2431944821	ARS	300.000	300.000	0	%	75,177	1.685.850,07	0,29
European Bank Rec. Dev. AP/DL-Zero MTN 2022(23) XS2468427104	ARS	250.000	250.000	0	%	54,520	1.018.839,67	0,17
24,0000 % European Investment Bank AP/DL-Medium-Term Nts 2018(23) XS1907434200	ARS	30.000	0	0	%	79,148	177.490,55	0,03
1,7000 % European Investment Bank AD-Medium-Term Notes 2019(24) AU3CB0263945	AUD	1.000	0	0	%	96,747	662.378,47	0,11
0,7500 % European Investment Bank AD-Medium-Term Notes 2021(27) AU3CB0277077	AUD	2.000	2.000	0	%	87,742	1.201.451,46	0,20
1,1000 % Inter-Amer. Invest. Corp.-IIC- AD-Medium-Term Notes 2021(26) AU3CB0281285	AUD	2.000	0	0	%	91,007	1.246.159,11	0,21
3,9660 % Korea Development Bank, The AD-Medium-Term Notes 2016(26) XS1528917682	AUD	800	0	0	%	100,313	549.434,48	0,09
6,3000 % International Finance Corp. BT/DL-Medium-Term Nts 2019(22) XS2028856321	BDT	76.000	0	0	%	98,384	774.460,91	0,13
7,1000 % International Finance Corp. BT/DL-Medium-Term Nts 2020(23) XS2113593821	BDT	450.000	0	0	%	108,292	5.047.460,42	0,85
4,7500 % African Development Bank RB/EO-Medium-Term Nts 2020(25) XS2125303367	BRL	5.000	0	0	%	85,106	803.053,46	0,14
4,7500 % European Investment Bank RB/EO-Medium-Term Nts 2020(25) XS2249882064	BRL	5.000	0	0	%	83,428	787.219,99	0,13
6,5000 % Inter-American Dev. Bank RB/DL-Medium-Term Nts 2021(31) XS2307046354	BRL	10.000	0	0	%	75,076	1.416.822,36	0,24
6,7500 % International Bank Rec. Dev. RB/DL-Medium-Term Nts 2019(24) XS1943630365	BRL	5.000	0	0	%	93,071	878.210,57	0,15
5,0000 % International Bank Rec. Dev. RB/DL-Medium-Term Nts 2021(26) XS2288097640	BRL	5.000	0	0	%	82,680	780.161,92	0,13
9,5000 % International Bank Rec. Dev. RB/DL-Medium-Term Nts 2022(29) XS2439224705	BRL	2.500	2.500	0	%	91,736	432.806,81	0,07
6,7500 % International Finance Corp. RB/DL-Medium-Term Nts 2019(24) XS1956121963	BRL	5.000	0	0	%	91,119	859.791,65	0,15
6,5000 % International Finance Corp. RB/DL-Medium-Term Nts 2019(26) XS1969787396	BRL	10.000	0	0	%	85,494	1.613.429,20	0,27
6,2500 % International Finance Corp. RB/DL-Medium-Term Nts 2021(28) XS2293889759	BRL	15.000	5.000	0	%	78,937	2.234.529,81	0,38
International Finance Corp. RB/DL-Zo Med.-T. Nts 2017(27) XS1621760302	BRL	5.000	0	0	%	59,290	559.455,74	0,09
12,2500 % Rio Smart Lighting S.à r.l. RB/DL-Nts 2021(23-32) Reg.S USL79820AA10	BRL	10.000	10.000	0	%	94,281	1.779.264,33	0,30
2,3750 % European Investment Bank CD-Med.-Term Nts 2018(23)Reg.S XS1751357077	CAD	1.000	0	0	%	99,623	762.693,31	0,13
1,0000 % European Investment Bank CD-Med.-Term Nts 2021(28)Reg.S XS2289822376	CAD	2.500	2.500	0	%	90,055	1.723.606,65	0,29
0,4500 % Black Sea Trade & Developmt Bk SF-Anl. 2019(23) CH0505011962	CHF	3.000	3.000	0	%	93,056	2.875.648,95	0,49
0,3500 % Black Sea Trade & Developmt Bk SF-Medium-Term Notes 2021(27) CH1148266237	CHF	3.000	3.000	0	%	86,068	2.659.703,34	0,45
1,5000 % Corporación Andina de Fomento SF-Medium-Term Notes 2014(28) CH0260067779	CHF	1.000	0	0	%	98,919	1.018.943,14	0,17
0,4500 % Corporación Andina de Fomento SF-Medium-Term Notes 2022(27) CH1151526238	CHF	2.000	2.000	0	%	95,676	1.971.075,40	0,33
0,5560 % FONPLATA SF-Bonds 2021(26) CH0593893933	CHF	2.000	0	0	%	95,605	1.969.612,69	0,33
0,1700 % Korea Development Bank, The SF-Medium-Term Notes 2021(31) CH1121837228	CHF	1.000	0	0	%	87,837	904.789,86	0,15
0,8400 % RZD Capital PLC SF-LPN 2020(26) Russ.Railways CH0522690715	CHF	1.000	0	0	%	11,525	118.716,52	0,02
4,5000 % Chile, Republik CP-Bonos 2015(26) CL0002172501	CLP	1.000.000	0	0	%	93,820	1.021.257,33	0,17
5,0000 % Chile, Republik CP-Bonos 2015(35) CL0002187822	CLP	1.000.000	0	0	%	88,908	967.788,81	0,16
4,0000 % Chile, Republik CP-Bonos 2018(23) CL0002454230	CLP	1.000.000	0	0	%	98,165	1.068.553,88	0,18
4,7000 % Chile, Republik CP-Bonos 2018(30) CL0002454248	CLP	1.000.000	0	0	%	90,501	985.129,07	0,17
2,3000 % Chile, Republik CP-Bonos 2020(28) CL0002642784	CLP	2.000.000	1.000.000	0	%	78,647	1.712.189,83	0,29
4,7500 % International Bank Rec. Dev. CP/DL-Medium-Term Nts 2021(26) XS2413639704	CLP	2.000.000	2.000.000	0	%	90,335	1.966.635,83	0,33
5,2500 % International Finance Corp. CP/DL-Medium-Term Nts 2022(25) XS2437790145	CLP	1.000.000	1.000.000	0	%	89,355	972.656,11	0,16
2,3750 % Asian Development Bank YC-Medium-Term Notes 2020(23) XS2249906699	CNY	10.000	10.000	0	%	99,926	1.454.908,13	0,25
2,5000 % Asian Development Bank YC-Medium-Term Notes 2021(27) XS2388085370	CNY	10.000	10.000	0	%	98,562	1.435.048,48	0,24
2,5000 % Asian Infrastruct.Invest.Bank YC-Medium-Term Notes 2021(25) XS2318315921	CNY	10.000	10.000	0	%	99,482	1.448.443,55	0,25
4,8500 % Centr. Am. Bk Ec.Integr.CABEI YC-Medium-Term Notes 2018(23) XS1815385031	CNY	2.000	0	0	%	102,592	298.744,94	0,05
2,6000 % European Bank Rec. Dev. YC-Medium-Term Notes 2020(23) XS2102378796	CNY	15.000	15.000	0	%	100,273	2.189.940,60	0,37
4,5000 % Export-Import Bk of Korea, The YC-Medium-Term Notes 2014(24) XS1019722328	CNY	4.000	0	0	%	101,606	591.747,47	0,10
4,1400 % Export-Import Bk of Korea, The YC-Medium-Term Notes 2018(23) XS1867555614	CNY	4.000	0	0	%	101,188	589.313,07	0,10
2,2500 % International Bank Rec. Dev. YC-Medium-Term Notes 2022(29) XS2437747210	CNY	5.000	5.000	0	%	93,309	679.285,28	0,11
2,6000 % Korea Development Bank, The YC-Medium-Term Notes 2020(23) XS2174394267	CNY	6.000	0	0	%	99,725	871.188,96	0,15
2,7000 % Kreditanst.f.Wiederaufbau YC-Med.Term Nts. v.21(24) XS2322827382	CNY	10.000	10.000	0	%	100,058	1.456.830,03	0,25
2,1400 % Kreditanst.f.Wiederaufbau YC-Med.Term Nts. v.21(24) XS2291810419	CNY	9.000	10.000	1.000	%	99,196	1.299.851,49	0,22
2,7500 % Kreditanst.f.Wiederaufbau YC-Med.Term Nts. v.22(25) XS2451378181	CNY	13.000	13.000	0	%	100,101	1.894.692,93	0,32
6,7700 % Corporación Andina de Fomento KP/DL-Med.-Term Notes 2018(28) XS1821973606	COP	5.000.000	0	0	%	82,239	939.593,87	0,16
6,7500 % Corporación Andina de Fomento KP/DL-Medium-Term Nts 2018(28) XS1824248899	COP	5.000.000	0	0	%	80,950	924.866,83	0,16
6,6000 % Inter-Amer. Invest. Corp.-IIC- KP/DL-Medium-Term Nts 2018(25) XS1860241766	COP	5.700.000	0	0	%	89,966	1.171.778,74	0,20
3,5000 % Inter-American Dev. Bank KP/DL-Med.-T. Nts 2021(26) XS2312394138	COP	10.000.000	0	0	%	80,612	1.842.010,26	0,31
6,0000 % Inter-American Dev. Bank KP/DL-Med.-T. Nts 2021(27) XS2392113564	COP	10.000.000	10.000.000	0	%	82,781	1.891.572,61	0,32
5,0750 % International Bank Rec. Dev. KP/DL-Medium-Term Nts 2021(25) XS2389433298	COP	5.000.000	5.000.000	0	%	82,001	936.879,51	0,16
5,2000 % International Finance Corp. KP/DL-Medium-Term Nts 2019(24) XS2008557014	COP	3.000.000	0	0	%	90,681	621.627,05	0,11
2,9000 % International Finance Corp. KP/DL-Medium-Term Nts 2020(24) XS2277092438	COP	10.000.000	10.000.000	10.000.000	%	89,513	2.045.400,99	0,35
8,0000 % Inter-American Dev. Bank CO/DL-Med.-T. Nts 19(24)S.724 XS2047538900	CRC	700.000	0	0	%	101,463	1.042.356,27	0,18
5,5000 % International Finance Corp. CO/DL-Medium-Term Nts 2020(23) XS2102504417	CRC	1.500.000	0	0	%	98,550	2.169.480,33	0,37
8,3300 % BNP Paribas S.A. KC-FLR Non-Pref. MTN 2018(25) XS1799097073	CZK	9.000	0	0	%	102,441	374.631,85	0,06
6,0000 % BNP Paribas S.A. KC-FLR Non-Pref. MTN 2019(24) FR0013452091	CZK	30.000	0	0	%	100,766	1.228.351,09	0,21
1,3600 % BNP Paribas S.A. KC-Non-Preferred MTN 2020(27) FR0014000XZ3	CZK	30.000	0	0	%	81,521	993.752,04	0,17
0,5000 % European Bank Rec. Dev. KC-Medium-Term Notes 2018(23) XS1839125264	CZK	78.270	78.270	0	%	94,939	3.019.456,87	0,51
5,0900 % Oberbank AG KC-FLR Med.-Term Nts 2020(27) AT000B127048	CZK	15.000	0	0	%	97,830	596.282,00	0,10
1,8500 % Raiffeisen Bank Intl AG KC-Med.-Term Nts 2019(24) 19X AT000B014782	CZK	36.000	0	0	%	93,772	1.371.713,70	0,23
5,1500 % Raiffeisen Bank Intl AG KC-Med.-Term Nts 2022(24) AT000B015359	CZK	50.000	50.000	0	%	96,882	1.968.350,39	0,33
3,5000 % Raiffeisen Bank Intl AG KC-Med.-Term Nts 2022(25)S.238 AT000B015235	CZK	50.000	50.000	0	%	92,446	1.878.216,61	0,32
7,5800 % Raiffeisenlandesbk.Oberösterr. KC-FLR Med.-Term Nts 2020(25) AT0000A2CP93	CZK	12.000	0	0	%	100,580	490.432,72	0,08
0,4500 % Tschechien KC-Bonds 2015(23) Ser.97 CZ0001004600	CZK	30.000	0	0	%	92,794	1.131.174,32	0,19
1,0000 % Tschechien KC-Bonds 2015(26) Ser.95 CZ0001004469	CZK	12.000	0	0	%	85,779	418.264,12	0,07
0,2500 % Tschechien KC-Bonds 2017(27) Ser.100 CZ0001005037	CZK	20.000	0	0	%	81,648	663.535,15	0,11
5,6600 % Tschechien KC-FLR Anl. 2021(31) Ser.139 CZ0001006241	CZK	35.000	50.000	15.000	%	100,506	1.429.382,36	0,24
8,5000 % European Investment Bank LE/DL-Medium-Term Nts 2021(23) XS2377362731	EGP	35.000	35.000	0	%	84,011	1.528.274,76	0,26
8,5000 % European Investment Bank LE/DL-Medium-Term Nts 2021(23) XS2291285075	EGP	50.000	0	0	%	88,309	2.294.950,32	0,39
10,0000 % European Investment Bank LE/DL-Medium-Term Nts 2021(23) XS2416663289	EGP	40.000	40.000	0	%	81,503	1.694.455,95	0,29
8,0000 % European Investment Bank LE/DL-Medium-Term Nts 2021(24) XS2308323232	EGP	80.000	30.000	0	%	76,426	3.177.809,92	0,54
7,1464 % European Bank Rec. Dev. EO-FLR Forex Lkd MTN 2019(22) XS2061970138	EUR	1.000	0	0	%	93,759	937.591,15	0,16
1,1799 % European Bank Rec. Dev. EO-FLR Forex Lkd MTN 2019(23) XS1938454870	EUR	800	0	0	%	99,993	799.941,67	0,14
6,7466 % European Bank Rec. Dev. EO-FLR Forex Lkd MTN 2020(23) XS2100580872	EUR	1.500	0	0	%	87,929	1.318.930,49	0,22
0,6500 % European Bank Rec. Dev. EO-FLR Forex Lkd MTN 2021(24) XS2364474218	EUR	1.500	0	0	%	99,042	1.485.630,86	0,25
1,3200 % European Bank Rec. Dev. EO-FLR Forex Lkd MTN 2022(25) XS2437829299	EUR	1.800	1.800	0	%	99,925	1.798.641,69	0,30
1,7000 % Barclays PLC LS-FLR-Med.Trm.Nts-2020(20/26) XS2251641267	GBP	500	0	0	%	92,633	552.966,81	0,09
1,7500 % Commerzbank AG LS-MTN-Anl. v.20(25) S.947 XS2106542165	GBP	1.000	0	0	%	94,233	1.125.035,82	0,19
1,5000 % Landesbank Baden-Württemberg LS-MTN Serie 813 v.20(25) DE000LB2CQX3	GBP	1.000	0	0	%	95,137	1.135.828,56	0,19
1,1250 % Landesbank Baden-Württemberg LS-MTN Serie 818 v.20(25) DE000LB2CU83	GBP	1.000	0	0	%	92,786	1.107.760,27	0,19
2,1250 % Orsted A/S LS-Medium-Term Nts 2019(19/27) XS1997070781	GBP	500	0	0	%	96,757	577.584,77	0,10
9,4104 % Asian Development Bank GL/DL-FLR MTNs 2021(24) XS2325621709	GEL	5.300	0	0	%	100,701	1.914.119,42	0,32
9,8500 % European Bank Rec. Dev. GL/DL-FLR Med.-T. Nts 2020(23) XS2109595210	GEL	3.000	0	0	%	99,680	1.072.484,10	0,18
10,7776 % European Bank Rec. Dev. GL/DL-FLR Med.-T. Nts 2021(25) XS2398292289	GEL	7.000	7.000	0	%	98,833	2.481.192,10	0,42
16,2500 % International Finance Corp. CG/DL-Medium-Term Nts 2020(22) XS2270782431	GHS	7.000	2.000	0	%	95,160	777.829,48	0,13
2,5200 % Black Sea Trade & Developmt Bk UF-Medium-Term Notes 2020(23) XS2243670150	HUF	750.000	250.000	0	%	90,462	1.681.616,52	0,28
2,1400 % BNP Paribas S.A. UF-Non-Preferred MTN 2021(26) FR00140024H6	HUF	500.000	0	0	%	74,364	921.582,57	0,16
0,8400 % European Bank Rec. Dev. UF-Medium-Term Notes 2019(24) XS2017326625	HUF	1.000.000	1.000.000	0	%	86,167	2.135.701,18	0,36
6,7500 % European Bank Rec. Dev. UF-Medium-Term Notes 2022(25) XS2488134581	HUF	250.000	250.000	0	%	96,075	595.319,24	0,10
3,2500 % European Investment Bank UF-Medium-Term Notes 2021(24) XS2409286049	HUF	900.000	900.000	0	%	82,733	1.845.528,68	0,31
2,7500 % International Finance Corp. UF-Medium-Term Nts 2021(23) XS2404252970	HUF	1.000.000	1.000.000	0	%	88,614	2.196.351,56	0,37
2,2500 % Intl Investment Bank -IIB- UF-Medium-Term Notes 2020(23) XS2237392027	HUF	150.000	0	0	%	89,794	333.839,79	0,06
1,9000 % Intl Investment Bank -IIB- UF-Medium-Term Notes 2021(24) XS2314258968	HUF	450.000	0	0	%	85,540	954.072,27	0,16
1,6250 % Kreditanst.f.Wiederaufbau UF-Med.Term Nts. v.21(23) XS2384732090	HUF	1.000.000	1.000.000	0	%	88,674	2.197.838,70	0,37
1,6000 % Raiffeisen Bank Intl AG UF-Med.-Term Nts 2019(24) 188 AT000B014725	HUF	200.000	0	0	%	79,244	392.822,98	0,07
8,0000 % Raiffeisen Bank Intl AG UF-Med.-Term Nts 2022(26) 188 AT000B015334	HUF	950.000	950.000	0	%	85,317	2.008.912,82	0,34
6,3000 % Asian Development Bank RP/DL-Medium-Term Nts 2017(28) XS1734551275	IDR	20.000.000	0	0	%	97,920	1.295.307,92	0,22
7,8000 % Asian Development Bank RP/DL-Medium-Term Nts 2019(34) XS1963469884	IDR	20.000.000	0	0	%	104,329	1.380.087,62	0,23
4,5000 % Asian Infrastruct.Invest.Bank RP/DL-Medium-Term Nts 2021(24) XS2292482861	IDR	20.000.000	0	0	%	98,715	1.305.824,35	0,22
5,6000 % European Bank Rec. Dev. RP/DL-Medium-Term Nts 2018(25) XS1759584797	IDR	30.000.000	10.000.000	0	%	99,427	1.972.864,28	0,33
5,1250 % European Bank Rec. Dev. RP/DL-Medium-Term Nts 2021(27) XS2403528347	IDR	10.000.000	10.000.000	0	%	93,375	617.592,81	0,10
4,2500 % European Bank Rec. Dev. RP/DL-Medium-Term Nts 2021(28) XS2296644094	IDR	30.000.000	10.000.000	0	%	90,113	1.788.052,73	0,30
7,2500 % Export-Import Bk of Korea, The RP/DL-Med.-T. Nts 17(24) Reg.S XS1730897086	IDR	20.000.000	0	0	%	102,342	1.353.803,13	0,23
7,8900 % International Bank Rec. Dev. RP/DL-Medium-Term Nts 2018(23) XS1891127851	IDR	8.000.000	5.000.000	0	%	103,036	545.193,41	0,09
7,2500 % International Bank Rec. Dev. RP/DL-Medium-Term Nts 2019(24) XS1963437766	IDR	20.000.000	0	0	%	102,647	1.357.837,74	0,23
4,6000 % International Bank Rec. Dev. RP/DL-Medium-Term Nts 2021(26) XS2297687431	IDR	30.000.000	20.000.000	5.000.000	%	95,720	1.899.308,73	0,32
8,0000 % International Finance Corp. RP/DL-Medium-Term Nts 2018(23) XS1890756189	IDR	20.000.000	0	0	%	103,219	1.365.404,29	0,23
6,0000 % Korea Development Bank, The RP/DL-Medium-Term Nts 2020(25) XS2105040872	IDR	20.000.000	0	0	%	99,559	1.316.988,98	0,22
4,2500 % Israel IS-Bonds 2012(23) Ser. 0323 IL0011267478	ILS	3.800	0	0	%	103,204	1.128.626,68	0,19
6,1500 % Asian Development Bank IR/DL-Medium Term Nts 2020(30) XS2122895159	INR	100.000	0	0	%	95,786	1.185.445,36	0,20
6,2000 % Asian Development Bank IR/DL-Medium-Term Nts 2016(26) XS1496739464	INR	150.000	50.000	0	%	97,997	1.819.212,96	0,31
5,0000 % Asian Infrastruct.Invest.Bank IR/DL-Medium-Term Nts 2021(23) XS2308294037	INR	50.000	0	0	%	97,929	605.983,54	0,10
6,0000 % Asian Infrastruct.Invest.Bank IR/DL-Medium-Term Nts 2021(31) XS2419123612	INR	100.000	100.000	0	%	94,779	1.172.982,75	0,20
5,0000 % European Bank Rec. Dev. IR/DL-Medium-Term Nts 2021(26) XS2286302257	INR	150.000	150.000	0	%	94,851	1.760.810,73	0,30
4,9500 % European Bank Rec. Dev. IR/DL-Medium-Term Nts 2021(26) XS2288110500	INR	100.000	0	0	%	93,956	1.162.797,32	0,20
8,1000 % HDFC Bank Ltd. IR/DL-Notes 2018(25) XS1794215696	INR	100.000	0	0	%	100,410	1.242.671,87	0,21
7,1250 % Indian Renew.Energy Dev.Agency IR/DL-Medium-Term Nts 2017(22) XS1692377945	INR	100.000	0	0	%	100,012	1.237.746,24	0,21
4,6500 % International Bank Rec. Dev. IR/DL-Medium-Term Nts 2017(24) XS1697569298	INR	148.500	77.000	0	%	94,858	1.743.331,27	0,29
4,8000 % International Bank Rec. Dev. IR/DL-Medium-Term Nts 2018(25) XS1765441636	INR	116.500	11.000	0	%	92,715	1.336.766,12	0,23
4,8000 % International Bank Rec. Dev. IR/DL-Medium-Term Nts 2018(25) XS1754992706	INR	140.000	26.000	0	%	94,601	1.639.091,75	0,28
6,3000 % International Finance Corp. IR/DL-Medium-Term Nts 2014(24) US45950VEM46	INR	150.000	50.000	0	%	99,179	1.841.155,57	0,31
2,1500 % European Investment Bank YN-Notes 2007(27) XS0282506657	JPY	125.000	125.000	0	%	109,402	1.003.792,69	0,17
6,0000 % African Development Bank KS/DL-Medium-Term Nts 2021(23) XS2359822850	KES	150.000	0	0	%	90,299	1.118.326,37	0,19
1,5000 % Korea, Republik SW-Treas. Bds 2016(26)Ser.2612 KR103502G6C4	KRW	800.000	0	0	%	94,017	568.024,24	0,10
1,8750 % Korea, Republik SW-Treas. Bds 2019(24) KR103501G935	KRW	1.417.000	0	0	%	99,002	1.059.459,37	0,18
1,7500 % Korea, Republik SW-Treas. Bds 2021(26) KR103501GB91	KRW	1.000.000	1.000.000	0	%	95,678	722.574,41	0,12
10,9500 % CJSC Dvlpmnt Bk of Kazakhstan KT/DL-Med.-T. Nts 2021(26)RegS XS2337670421	KZT	450.000	0	0	%	71,510	661.869,57	0,11
8,9500 % CJSC Dvlpmnt Bk of Kazakhstan KT/DL-Med.-Term Notes 2018(23) XS1814831563	KZT	1.000.000	0	0	%	87,850	1.806.908,99	0,31
10,7500 % CJSC Dvlpmnt Bk of Kazakhstan KT/DL-Med.-Term Notes 2020(25) XS2106835262	KZT	500.000	0	0	%	86,122	885.688,52	0,15
9,1000 % International Bank Rec. Dev. KT/DL-Medium-Term Nts 2020(22) XS2243341760	KZT	1.000.000	0	0	%	97,746	2.010.461,32	0,34
8,2500 % International Bank Rec. Dev. KT/DL-Medium-Term Nts 2021(23) XS2352605575	KZT	1.000.000	0	0	%	94,517	1.944.029,39	0,33
7,5000 % International Finance Corp. KT/DL-Medium-Term Nts 2021(23) XS2295721992	KZT	2.500.000	500.000	0	%	95,657	4.918.716,69	0,83
8,0000 % International Finance Corp. CR/DL-Medium-Term Nts 2021(28) XS2393634741	LKR	400.000	400.000	0	%	96,457	1.057.116,14	0,18
8,5000 % Corporación Andina de Fomento MN-Medium-Term Notes 2018(28) XS1789715064	MXN	30.000	0	0	%	97,701	1.412.143,05	0,24
7,5000 % Corporación Andina de Fomento MN-Medium-Term Notes 2020(30) XS2187408807	MXN	30.000	0	0	%	88,598	1.280.570,83	0,22
6,8200 % Corporación Andina de Fomento MN-Medium-Term Notes 2021(31) XS2306086872	MXN	30.000	0	0	%	85,329	1.233.321,61	0,21
European Bank Rec. Dev. MN-Zo Med.-Term Nts 22(24/32) XS2434513532	MXN	90.000	90.000	0	%	41,937	1.818.437,17	0,31
European Bank Rec. Dev. MN-Zo Med.-Term Nts 22(24/34) XS2434818139	MXN	100.000	100.000	0	%	32,341	1.558.159,37	0,26
7,7500 % European Investment Bank MN-Medium-Term Notes 2018(25) XS1760775145	MXN	30.000	15.000	0	%	97,318	1.406.607,28	0,24
7,5000 % Inter-American Dev. Bank MN-Medium-Term Notes 2007(24) XS0300626479	MXN	30.000	20.000	0	%	96,361	1.392.775,07	0,24
International Bank Rec. Dev. MN-Zero Med.-Term Nts 2017(27) XS1578046937	MXN	28.000	0	0	%	67,922	916.277,30	0,16
7,5000 % International Finance Corp. MN-Medium-Term Notes 2018(28) XS1748803282	MXN	20.000	0	0	%	95,783	922.947,21	0,16
7,7500 % International Finance Corp. MN-Medium-Term Notes 2018(30) XS1753775730	MXN	20.000	0	0	%	96,827	933.007,00	0,16
International Finance Corp. MN-Zo Medium-Term Nts 2016(26) XS1505555075	MXN	30.000	0	0	%	70,102	1.013.234,79	0,17
7,0200 % International Finance Corp. MX/DL-Medium-Term Nts 2018(28) XS1801143196	MXN	30.000	0	0	%	92,809	1.341.435,45	0,23
1,2500 % International Bank Rec. Dev. MR/DL-Medium-Term Nts 2020(23) XS2212019223	MYR	30.000	0	0	%	98,099	6.489.903,15	1,10
9,3500 % International Finance Corp. NA/DL-Medium-Term Nts 2018(23) XS1759465781	NGN	200.000	0	0	%	99,318	457.899,96	0,08
1,7500 % Coöperatieve Rabobank U.A. NK-Medium-Term Notes 2019(24) XS2025594685	NOK	10.000	0	0	%	97,260	986.860,13	0,17
2,0000 % Kommunalbanken AS NK-Medium-Term Notes 2017(27) NO0010811276	NOK	20.000	5.000	0	%	93,838	1.904.276,80	0,32
2,3500 % Oslo, Stadt NK-Anleihe 2015(24) NO0010752702	NOK	20.000	10.000	0	%	98,036	1.989.467,81	0,34
1,3200 % Oslo, Stadt NK-Anleihe 2020(28) NO0010907033	NOK	15.000	0	0	%	89,631	1.364.177,36	0,23
1,5000 % Oslo, Stadt NK-Anleihe 2020(30) NO0010907892	NOK	10.000	0	0	%	85,878	871.371,32	0,15
1,2000 % Oslo, Stadt NK-Bonds 2020(26) NO0010912835	NOK	5.000	0	0	%	91,150	462.432,14	0,08
3,6250 % Statkraft AS NK-Medium-Term Notes 2022(27) NO0012541871	NOK	10.000	10.000	0	%	99,425	1.008.827,56	0,17
2,1400 % Statnett SF NK-FLR Med.-T. Notes 2020(23) NO0010886799	NOK	15.000	7.000	0	%	99,972	1.521.566,64	0,26
3,5000 % Asian Development Bank ND-Medium-Term Notes 2017(24) NZADBDT007C4	NZD	1.000	0	0	%	99,454	611.949,30	0,10
3,1700 % Auckland, Council ND-Bonds 2018(23) NZAKCDT453C0	NZD	1.030	0	0	%	99,450	630.282,43	0,11
2,0130 % Auckland, Council ND-Bonds 2019(25) NZAKCDT484C5	NZD	2.000	0	0	%	95,025	1.169.394,54	0,20
3,4200 % Housing New Zealand Ltd. ND-Medium-Term Notes 2018(28) NZHNZD0628L7	NZD	3.000	3.000	0	%	97,688	1.803.248,83	0,31
2,2470 % Housing New Zealand Ltd. ND-Medium-Term Notes 2019(26) NZHNZD0001L7	NZD	3.000	500	0	%	94,298	1.740.671,92	0,29
2,1830 % Housing New Zealand Ltd. ND-Medium-Term Notes 2020(30) NZHNZD0230L2	NZD	2.500	2.500	0	%	88,213	1.356.956,07	0,23
6,0000 % Asian Development Bank NS/DL-Medium-Term Nts 2022(27) XS2487689916	PEN	5.000	5.000	0	%	98,406	1.231.183,06	0,21
1,2500 % European Bank Rec. Dev. NS/DL-Medium-Term Nts 2020(23) XS2200700347	PEN	5.000	0	0	%	93,194	1.165.972,69	0,20
4,1500 % Export-Import Bk of Korea, The NS/DL-Medium-Term Nts 2019(24) XS2090786869	PEN	3.000	0	0	%	87,553	657.237,80	0,11
3,0500 % Inter-American Dev. Bank NS/DL-Medium-Term Nts 2020(25) XS2111940818	PEN	5.000	0	0	%	85,069	1.064.321,57	0,18
3,5000 % Inter-American Dev. Bank NS/DL-Medium-Term Nts 2021(26) XS2377303057	PEN	5.000	5.000	0	%	89,884	1.124.562,11	0,19
4,0000 % International Bank Rec. Dev. NS/DL-Medium-Term Nts 2018(23) XS1829203121	PEN	5.000	0	0	%	97,721	1.222.614,10	0,21
3,2500 % International Finance Corp. NS/DL-Medium-Term Nts 2019(24) XS2061824400	PEN	5.000	0	0	%	87,581	1.095.746,50	0,19
1,7500 % International Finance Corp. NS/DL-Medium-Term Nts 2021(24) XS2342015737	PEN	5.000	0	0	%	92,458	1.156.766,09	0,20
International Finance Corp. NS/DL-Zo Med.-T. Nts 2014(34) XS1100166039	PEN	15.000	5.000	0	%	48,732	1.829.096,19	0,31
6,1500 % Peru NS-Bonos Tes. 2017(32) PEP01000C5E9	PEN	5.000	5.000	0	%	86,296	1.079.671,70	0,18
5,9400 % Peru NS-Bonos Tes. 2018(29) PEP01000C5F6	PEN	5.000	0	0	%	89,179	1.115.741,67	0,19
5,4000 % Peru NS/DL-Glbl Dep.Nts 19(34)Reg.S PEP01000C5G4	PEN	5.000	5.000	0	%	78,692	984.536,08	0,17
5,2500 % Asian Development Bank PP/DL-Med-T. Notes 2019(23) XS1951933636	PHP	50.000	50.000	150.000	%	99,585	886.389,73	0,15
4,2500 % Asian Infrastruct.Invest.Bank PP/DL-Medium-Term Nts 2022(27) XS2436568690	PHP	50.000	50.000	0	%	95,203	847.386,27	0,14
3,7500 % European Bank Rec. Dev. PP/DL-Medium-Term Nts 2021(27) XS2396641560	PHP	250.000	250.000	0	%	92,919	4.135.283,80	0,70
4,5000 % International Bank Rec. Dev. PP/DL-Medium-Term Nts 2018(23) XS1797219612	PHP	100.000	0	0	%	99,004	1.762.436,69	0,30
2,0000 % International Bank Rec. Dev. PP/DL-Medium-Term Nts 2020(25) XS2208629092	PHP	150.000	0	0	%	89,638	2.393.559,36	0,40
7,5000 % Asian Development Bank PR/DL-Medium-Term Nts 2020(23) XS2262116325	PKR	250.000	0	0	%	66,470	682.703,70	0,12
8,7500 % Asian Development Bank PR/DL-Medium-Term Nts 2021(25) XS2296206225	PKR	450.000	0	0	%	103,038	1.904.934,81	0,32
11,3500 % European Bank Rec. Dev. PR/DL-Medium-Term Nts 2022(23) XS2431143903	PKR	450.000	450.000	0	%	101,620	1.878.718,75	0,32
1,8750 % Bank Gospodarstwa Krajowego ZY-Notes 2020(27) PL0000500260	PLN	5.000	0	0	%	81,093	857.782,06	0,15
2,1250 % Bank Gospodarstwa Krajowego ZY-Notes 2020(30) PL0000500278	PLN	10.000	0	0	%	75,375	1.594.596,88	0,27
2,2500 % Bank Gospodarstwa Krajowego ZY-Notes 2020(33) PL0000500294	PLN	15.000	15.000	0	%	68,047	2.159.353,91	0,37
2,1200 % Black Sea Trade & Developmt Bk ZY-Medium-Term Notes 2021(26) XS2381818447	PLN	7.000	7.000	0	%	81,001	1.199.526,02	0,20
2,7500 % European Investment Bank ZY-Medium-Term Notes 2016(26) XS1492818866	PLN	10.000	5.000	0	%	86,352	1.826.820,96	0,31
3,0000 % European Investment Bank ZY-Medium-Term Notes 2017(24) XS1622379698	PLN	5.000	0	0	%	92,218	975.459,60	0,17
3,0000 % European Investment Bank ZY-Medium-Term Notes 2019(29) XS1963719585	PLN	15.000	5.000	0	%	82,931	2.631.671,92	0,45
1,0000 % European Investment Bank ZY-Medium-Term Notes 2021(28) XS2302922302	PLN	10.000	0	0	%	76,775	1.624.214,60	0,27
2,0000 % Kreditanst.f.Wiederaufbau ZY-Med.Term Nts. v.21(23) XS2404276300	PLN	5.000	5.000	0	%	92,807	981.689,90	0,17
0,6250 % Kreditanst.f.Wiederaufbau ZY-Med.Term Nts. v.21(25) XS2321685526	PLN	5.000	5.000	0	%	83,324	881.381,03	0,15
3,9000 % Kreditanst.f.Wiederaufbau ZY-Med.Term Nts. v.22(24) XS2433824757	PLN	5.000	5.000	0	%	94,674	1.001.438,57	0,17
7,4300 % PKO Bank Hipoteczny S.A. ZY-FLR Bonds 2019(24) PLPKOHP00132	PLN	8.500	0	0	%	100,138	1.800.700,25	0,30
6,9000 % PKO Bank Hipoteczny S.A. ZY-FLR Mortg. Cov.MTN 2019(24) PLPKOHP00199	PLN	5.000	0	0	%	100,904	1.067.339,15	0,18
5,0000 % Banca Comerciala Româna S.A. LN-Preferred MTN 2021(28) ROMU2ND4VHC6	RON	7.500	7.500	0	%	76,322	1.161.672,33	0,20
4,0700 % Deutsche Bank AG LN-Med.-Term.Nts v.2020(2025) XS2133327085	RON	10.000	0	0	%	90,370	1.833.992,90	0,31
1,2500 % European Bank Rec. Dev. LN-Medium-Term Notes 2021(24) XS2295999093	RON	21.840	21.840	0	%	88,359	3.916.286,57	0,66
3,0000 % International Bank Rec. Dev. LN/EO-Medium-Term Nts 2018(23) XS1767082800	RON	7.950	7.950	0	%	97,046	1.565.734,12	0,26
3,9800 % Intl Investment Bank -IIB- LN-Bonds 2019(22) ROSXSYT9K848	RON	2.000	0	0	%	97,900	397.361,75	0,07
8,9270 % Raiffeisen Bank S.A. LN-Non-Pref. MTN 2022(26/27) XS2489289053	RON	6.825	6.825	0	%	94,499	1.308.889,60	0,22
3,6500 % Rumänien LN-Bonds 2016(31) RO1631DBN055	RON	10.000	3.000	0	%	72,416	1.469.629,63	0,25
5,0000 % Rumänien LN-Bonds 2018(29) ROVRZSEM43E4	RON	5.000	0	0	%	84,847	860.953,83	0,15
0,6500 % International Finance Corp. SJ/DL-Medium-Term Nts 2021(26) XS2289135613	RSD	250.000	0	0	%	81,760	1.743.101,77	0,29
5,1500 % African Development Bank RL-Medium-Term Notes 2020(23) XS2123064102	RUB	250.000	150.000	0	%	83,636	3.241.258,18	0,55
8,3500 % Asian Development Bank RL-Medium-Term Notes 2022(24) XS2432520166	RUB	100.000	100.000	0	%	83,970	1.301.680,85	0,22
4,2500 % Asian Infrastruct.Invest.Bank RL-Medium-Term Notes 2020(25) XS2203985796	RUB	150.000	0	0	%	74,528	1.732.970,18	0,29
European Bank Rec. Dev. RL-Zo Med-Term Nts 2022(24/32) XS2434514852	RUB	250.000	250.000	0	%	30,759	1.192.029,32	0,20
European Bank Rec. Dev. RL-Zo Med-Term Nts 2022(24/32) XS2436308865	RUB	400.000	400.000	0	%	43,345	2.687.715,49	0,45
4,2500 % European Investment Bank RL-Medium-Term Notes 2021(26) XS2300295800	RUB	150.000	0	100.000	%	75,234	1.749.386,52	0,30
6,0000 % International Bank Rec. Dev. RL-Medium-Term Notes 2019(24) XS2035248389	RUB	50.000	0	0	%	79,231	614.109,06	0,10
4,0000 % International Bank Rec. Dev. RL-Medium-Term Notes 2020(25) XS2189921294	RUB	100.000	0	0	%	76,052	1.178.938,10	0,20
5,5000 % International Finance Corp. RL-Medium-Term Notes 2018(23) XS1793259265	RUB	200.000	150.000	0	%	83,456	2.587.425,92	0,44
4,5000 % International Finance Corp. RL-Medium-Term Notes 2021(26) XS2302931394	RUB	100.000	0	0	%	75,732	1.173.977,54	0,20
5,7500 % Raiffeisen Bank Intl AG RL-Med.-Term Nts 2020(23) XS2106853240	RUB	200.000	0	0	%	80,505	2.495.934,67	0,42
6,5980 % RZD Capital PLC RL-Ln Prt.Nts 20(28)Rus.Railw. XS2271376498	RUB	200.000	50.000	0	%	15,000	465.052,11	0,08
9,2500 % International Bank Rec. Dev. RA/DL-Medium-Term Nts 2020(23) XS2107448941	RWF	2.500.000	0	0	%	99,068	2.386.370,97	0,40
1,7500 % European Investment Bank SK-Medium-Term Notes 2016(26) XS1347679448	SEK	10.000	10.000	0	%	98,004	942.881,06	0,16
0,2500 % Intl Development Association SK-Med.-Term Nts 2020(25) XS2193964900	SEK	10.000	0	0	%	93,977	904.137,92	0,15
1,0000 % Nederlandse Waterschapsbank NV SK-Medium-Term Notes 2017(25) XS1595814465	SEK	8.000	1.000	0	%	96,110	739.727,35	0,13
3,6830 % Stockholm Exergi Holding AB SK-Medium-Term Notes 2022(29) SE0016274476	SEK	22.000	22.000	0	%	98,763	2.090.403,21	0,35
0,8930 % Stockholm Exergi Holding AB SK-Notes 2019(26) SE0012193829	SEK	6.000	0	0	%	90,000	519.525,50	0,09
3,6300 % Housing & Development Board SD-Medium-Term Notes 2008(23) SG7Q33939620	SGD	1.000	0	0	%	100,407	712.308,46	0,12
2,0880 % Housing & Development Board SD-Medium-Term Notes 2012(22) SG6W25985089	SGD	1.000	0	0	%	99,950	709.066,40	0,12
2,0350 % Housing & Development Board SD-Medium-Term Notes 2016(26) SG74G4000004	SGD	1.000	0	0	%	96,899	687.421,96	0,12
2,5450 % Housing & Development Board SD-Medium-Term Notes 2016(31) SG73E9000006	SGD	2.000	0	0	%	96,757	1.372.829,17	0,23
2,3500 % Housing & Development Board SD-Medium-Term Notes 2017(27) SG7CF3000005	SGD	1.000	0	0	%	97,932	694.750,28	0,12
2,5980 % Housing & Development Board SD-Medium-Term Notes 2017(29) SG7IC4000008	SGD	3.000	2.000	0	%	98,041	2.086.570,66	0,35
2,5500 % Housing & Development Board SD-Medium-Term Notes 2018(23) SGXF44549545	SGD	750	0	0	%	99,474	529.267,17	0,09
1,7500 % Housing & Development Board SD-Medium-Term Notes 2019(24) SGXF61476887	SGD	1.000	0	0	%	97,495	691.650,11	0,12
2,3150 % Housing & Development Board SD-Medium-Term Notes 2019(34) SGXF93935553	SGD	1.000	0	0	%	91,858	651.660,05	0,11
1,8650 % Housing & Development Board SD-Medium-Term Notes 2021(33) SGXF72362183	SGD	3.000	3.000	0	%	89,471	1.904.178,49	0,32
2,5000 % Housing & Development Board SD-Notes 2016(23) SG71B3000002	SGD	1.000	0	0	%	99,788	707.917,14	0,12
0,3750 % Asian Infrastruct.Invest.Bank BA/DL-Medium-Term Nts 2020(25) XS2224517529	THB	158.000	158.000	0	%	98,307	4.139.770,00	0,70
17,5000 % Asian Development Bank TN-Medium-Term Notes 2018(25) XS1898197576	TRY	5.000	0	0	%	50,945	139.531,76	0,02
12,7500 % Asian Infrastruct.Invest.Bank TN-Medium-Term Notes 2020(25) XS2231252128	TRY	5.000	0	0	%	47,290	129.521,19	0,02
12,0000 % Barclays Bank PLC TN-Medium-Term Nts 2019(25) XS1998652777	TRY	10.000	0	0	%	42,943	235.230,64	0,04
18,0000 % Council of Europe Developm.Bk TN-Medium-Term Notes 2021(24) XS2407021935	TRY	2.000	2.000	0	%	57,157	62.618,25	0,01
21,0000 % European Bank Rec. Dev. TN-Medium-Term Notes 2018(23) XS1890137364	TRY	5.000	0	0	%	71,449	195.689,57	0,03
European Bank Rec. Dev. TN-Zero Med.-Term Nts 2018(25) XS1881537127	TRY	10.000	0	0	%	34,446	188.686,27	0,03
European Bank Rec. Dev. TN-Zero Med.-Term Nts19(21/26) XS2061962622	TRY	25.000	0	0	%	21,639	296.332,10	0,05
12,0000 % International Bank Rec. Dev. TN-Med.-Term Notes 2021(26) XS2288098291	TRY	15.000	0	0	%	44,478	365.458,46	0,06
13,2500 % International Bank Rec. Dev. TN-Medium-Term Notes 2021(23) XS2303825223	TRY	10.000	0	0	%	81,221	444.907,62	0,08
16,0000 % International Finance Corp. TN-Medium-Term Notes 2018(23) XS1860980058	TRY	5.000	0	0	%	73,129	200.290,87	0,03
International Finance Corp. TN-Zo Med.-Term Notes 2017(23) XS1706208953	TRY	5.930	0	0	%	69,899	227.052,96	0,04
International Finance Corp. TN-Zo Med.-Term Nts 2017(29) XS1566184385	TRY	15.000	0	0	%	13,377	109.913,62	0,02
12,1500 % Kreditanst.f.Wiederaufbau TN-Med.Term Nts. v.20(23) XS2125915137	TRY	18.000	8.000	0	%	78,796	776.923,37	0,13
Nordic Investment Bank TN-Zo Med.-Term Nts 2018(28) XS1830283591	TRY	10.000	0	0	%	14,137	77.438,83	0,01
9,4000 % Asian Development Bank UH/DL-Medium-Term Nts 2021(23) XS2361428175	UAH	50.000	0	0	%	86,617	1.150.455,77	0,19
8,0000 % Asian Development Bank UH/DL-Medium-Term Nts 2021(24) XS2305846649	UAH	50.000	0	0	%	78,243	1.039.233,13	0,18
10,0000 % Asian Development Bank UH/DL-Medium-Term Nts 2021(24) XS2374716012	UAH	50.000	50.000	0	%	78,565	1.043.506,00	0,18
12,5000 % Asian Development Bank UH/DL-Medium-Term Nts 2022(24) XS2448400437	UAH	60.000	60.000	0	%	84,375	1.344.824,39	0,23
11,5000 % Asian Development Bank UH/DL-Medium-Term Nts 2022(27) XS2433822389	UAH	50.000	50.000	0	%	71,947	955.614,46	0,16
8,5000 % International Bank Rec. Dev. UH/DL-Medium-Term Nts 2021(24) XS2296460103	UAH	50.000	0	0	%	80,205	1.065.295,68	0,18
10,5000 % African Development Bank UG/DL-Medium-Term Nts 2022(24) XS2493293711	UGX	15.000.000	15.000.000	0	%	94,730	3.616.411,91	0,61
3,9402 % African Development Bank DL-FLR Forex Lkd MTN 2020(25) XS2229569863	USD	2.000	0	0	%	85,064	1.668.739,58	0,28
0,0000 % African Development Bank DL-FLR Forex Lkd MTN 2021(23) XS2385215301	USD	2.000	2.000	0	%	101,535	1.991.858,75	0,34
0,0000 % African Development Bank DL-FLR Forex Lkd MTN 2022(24) XS2496288916	USD	1.400	1.400	0	%	99,373	1.364.618,76	0,23
3,5000 % Black Sea Trade & Developmt Bk DL-Med.-Term Nts 19(24) XS2018639539	USD	3.000	3.000	0	%	95,302	2.804.374,69	0,47
5,0000 % Bque ouest-afr.developmt -BOAD DL-Bonds 2017(27) Reg.S XS1650033571	USD	1.000	0	0	%	92,019	902.589,50	0,15
4,5000 % European Bank Rec. Dev. DL-FLR Forex Lkd MTN 20(20-25) XS2113171164	USD	2.000	0	0	%	96,902	950.484,47	0,16
7,3514 % European Bank Rec. Dev. DL-FLR Forex Lkd MTN 2019(22) XS2069101272	USD	3.000	0	0	%	99,853	2.938.279,83	0,50
8,5000 % European Bank Rec. Dev. DL-FLR Forex Lkd MTN 2020(23) XS2206589611	USD	3.000	0	0	%	101,529	2.987.600,95	0,51
10,7651 % European Bank Rec. Dev. DL-FLR Forex Lkd MTN 2021(23) XS2361739928	USD	3.000	0	500	%	85,397	2.512.900,43	0,43
0,0000 % European Bank Rec. Dev. DL-FLR Forex Lkd MTN 2022(24) XS2466074866	USD	3.000	3.000	0	%	96,431	2.837.606,31	0,48
0,0000 % European Bank Rec. Dev. DL-FLR Forex Lkd MTN 2022(24) XS2449952923	USD	4.500	4.500	0	%	97,153	4.288.254,77	0,73
0,0000 % European Bank Rec. Dev. DL-FLR Forex Lkd MTN 2022(25) XS2445175875	USD	2.000	2.000	0	%	99,359	1.949.171,48	0,33
0,0000 % European Bank Rec. Dev. DL-FLR Fx.-Lkd MTN 2019(20-24) XS2014475938	USD	142	0	68	%	88,453	122.900,61	0,02
7,6000 % European Bank Rec. Dev. DL-Forex Lkd MTN 2019(23) XS1957343137	USD	2.000	0	0	%	98,669	797.683,69	0,13
10,0000 % European Bank Rec. Dev. DL-Forex Lkd MTN 2019(24) XS1940180703	USD	600	0	0	%	84,784	498.972,14	0,08
9,0000 % European Bank Rec. Dev. DL-Forex Lkd MTN 2021(24) XS2294323626	USD	4.000	4.000	0	%	83,043	3.258.166,17	0,55
7,8626 % ICBC Standard Bank PLC DL-FLR FX Lkd MTN 2019(22) XS2089236504	USD	2.300	0	0	%	100,075	2.257.704,61	0,38
9,8500 % International Finance Corp. DL/WU-Med.-Term Nts 20(22-25) XS2278107771	USD	3.000	0	0	%	87,083	2.562.507,14	0,43
10,4000 % Corporación Andina de Fomento PU/DL-Med.-Term Notes 2019(24) XS2033397550	UYU	50.000	0	50.000	%	97,163	1.151.022,46	0,19
9,5000 % International Bank Rec. Dev. PU/DL-Medium-Term Nts 2018(23) XS1865184037	UYU	60.000	0	0	%	105,741	1.503.172,20	0,25
10,0000 % International Finance Corp. PU/DL-Medium-Term Nts 2019(24) XS2075961081	UYU	80.000	0	0	%	96,634	1.831.614,17	0,31
4,2500 % Uruguay, Republik PU/DL-Infl.lkd Bds 2007(25-27) US760942AU61	UYU	20.000	0	0	%	104,875	1.654.961,21	0,28
3,7000 % Uruguay, Republik PU/DL-Infl.lkd Bds 2007(35-37) US760942AV45	UYU	25.000	20.000	0	%	98,157	1.885.040,43	0,32
4,0000 % Uruguay, Republik PU/DL-Infl.lkd Bds 2008(28-30) USP80557AD64	UYU	5.000	0	0	%	105,388	376.051,81	0,06
4,3750 % Uruguay, Republik PU/DL-Infl.lkd Bds 2011(26-28) US917288BD36	UYU	30.000	0	0	%	107,069	1.797.771,77	0,30
16,0000 % FMO-Ned.Fin.-Maat.is v.Ontw.NV SU/DL-Medium-Term Nts 2022(25) XS2478874238	UZS	20.000.000	20.000.000	0	%	102,930	1.850.403,48	0,31
11,0000 % International Finance Corp. SU/DL-Medium-Term Nts 2021(24) XS2397381331	UZS	50.000.000	50.000.000	0	%	87,118	3.915.341,11	0,66
10,2000 % International Finance Corp. SU/DL-Medium-Term Nts 2022(25) XS2448658018	UZS	15.000.000	15.000.000	0	%	99,641	1.343.455,95	0,23
1,0000 % European Bank Rec. Dev. DV/DL-Medium-Term Nts 2022(24) XS2439105870	VND	25.000.000	25.000.000	0	%	98,957	1.039.902,64	0,18
8,0000 % Asian Development Bank RC-Medium-Term Notes 2019(26) XS1951093381	ZAR	20.000	10.000	0	%	100,590	1.184.756,81	0,20
BNG Bank N.V. RC-Zo Med.-Term Notes 2012(27) XS0823045843	ZAR	50.000	20.000	0	%	65,485	1.928.218,51	0,33
9,0000 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. RC-Medium-Term Nts 2019(24/34) XS2044977960	ZAR	10.000	0	0	%	97,233	572.608,75	0,10
Coöperatieve Rabobank U.A. RC-Zo Med.-Term Notes 2016(31) XS1388872605	ZAR	50.000	0	0	%	42,600	1.254.365,25	0,21
8,0000 % European Investment Bank RC-Medium-Term Notes 2017(27) XS1605368536	ZAR	30.000	10.000	0	%	99,890	1.764.768,24	0,30
European Investment Bank RC-Zero Med.-Term Nts 2017(32) XS1697550512	ZAR	10.000	10.000	0	%	40,715	239.772,21	0,04
8,2500 % International Finance Corp. RC-Medium-Term Notes 2019(29) XS1972726787	ZAR	20.000	0	0	%	98,503	1.160.175,96	0,20
0,5000 % Intl.Fin.Fac.for Immunisation RC-Medium-Term Notes 2009(24) XS0431728160	ZAR	50.400	0	0	%	87,135	2.586.232,61	0,44
0,5000 % Intl.Fin.Fac.for Immunisation RC-Medium-Term Notes 2012(27) XS0787127165	ZAR	41.200	15.000	0	%	66,805	1.620.879,00	0,27
Kommunalbanken AS RC-Zo Med.-T. Nts 2015(28) XS1335427958	ZAR	50.000	20.000	0	%	57,027	1.679.171,06	0,28
15,0000 % European Bank Rec. Dev. ZK/DL-Medium-Term Nts 2022(23) XS2460253714	ZMW	125.000	125.000	0	%	101,475	7.621.314,53	1,29
Sonstige Beteiligungswertpapiere					EUR		3.202.606,34	0,54
European Bank Rec. Dev. DL-Zero Fx Lkd MTN 2021(23) XS2301398066	USD	3.000	0	0	%	108,835	3.202.606,34	0,54
An organisierten Märkten zugelassene oder in diese einbezogene Wertpapiere					EUR		87.576.541,73	14,82
Verzinsliche Wertpapiere					EUR		87.576.541,73	14,82
0,1674 % FMO-Ned.Fin.-Maat.is v.Ontw.NV DR/DL-FLR MTN 2020(23) XS2259778525	AMD	1.300.000	0	200.000	%	100,443	3.162.104,38	0,53
50,5000 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. AP/DL-Medium-Term Nts 2022(23) XS2410450568	ARS	350.000	350.000	0	%	77,507	2.027.780,60	0,34
6,2500 % Corporación Andina de Fomento AD-Med.-Term Nts 2013(23) AU3CB0215614	AUD	2.000	0	0	%	102,362	1.401.643,16	0,24
4,5000 % Corporación Andina de Fomento AD-Notes 2015(25) AU3CB0230134	AUD	2.000	0	0	%	100,089	1.370.518,96	0,23
1,2500 % New South Wales Treasury Corp. AD-Loan 2020(30) AU3SG0002348	AUD	2.000	2.000	0	%	83,852	1.148.185,68	0,19
International Bank Rec. Dev. RB/YN-Zero Med.-T.Nts 2017(25) XS1623002703	BRL	7.150	0	0	%	71,763	968.324,46	0,16
9,8500 % Sw.Ins.Br.Power Fin.S.a.r.l. RB/DL-Nts 2018(18/32) Reg.S USL8915MAA38	BRL	10.000	0	0	%	91,128	1.526.581,88	0,26
1,9500 % Ontario, Provinz CD-Bonds 2016(23) CA68323ADL58	CAD	1.500	0	0	%	99,473	1.142.317,41	0,19
3,6500 % Quebec, Provinz CD-Medium-Term Notes 2022(32) CA74814ZFP32	CAD	1.000	1.000	0	%	103,093	789.258,92	0,13
2,2500 % Quebec, Provinz CD-Notes 2019(24) CA748148RY18	CAD	1.500	0	0	%	98,744	1.133.945,80	0,19
2,8000 % Chile, Republik CP-Bonos 2020(33) CL0002642776	CLP	1.000.000	0	0	%	71,483	778.112,74	0,13
3,3000 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. YC-Medium-Term Nts 2019(24) XS1980785064	CNY	12.500	0	0	%	99,369	1.808.497,86	0,31
9,7500 % Bogota, City of… KP/DL-Notes 2007(26-28) Reg.S USP17460AB56	COP	5.000.000	0	0	%	86,759	991.235,60	0,17
6,2500 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. KP/DL-Medium-Term Nts 2020(30) XS2044966419	COP	10.000.000	0	0	%	69,472	1.587.452,13	0,27
7,8750 % Fin.d.Desar.Terr. SA(Findeter) KP/DL-Bonds 2014(24/24) Reg.S USP40420AA25	COP	12.000.000	5.000.000	0	%	92,911	2.547.655,66	0,43
9,0000 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. CO/DL-Medium-Term Nts 2017(23) XS1574931165	CRC	300.000	0	0	%	105,643	465.127,97	0,08
9,5000 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. CO/DL-Medium-Term Nts 2017(27) XS1574909823	CRC	500.000	0	0	%	104,134	764.139,48	0,13
8,5000 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. DP/DL-Medium-Term Nts 2021(31) XS2216766290	DOP	100.000	0	0	%	83,826	1.512.841,18	0,26
9,3000 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. LE/DL-Medium-Term Nts 2021(26) XS2307415815	EGP	50.000	50.000	0	%	57,595	1.496.759,48	0,25
3,0000 % BNP Paribas Issuance B.V. EO-FLR Forex Lkd MTN 2019(22) XS2089227180	EUR	1.100	0	0	%	99,599	1.095.588,15	0,19
10,1950 % BNP Paribas Issuance B.V. EO-FLR Forex Lkd MTN 2021(23) XS2219610727	EUR	1.900	0	250	%	87,817	1.668.519,67	0,28
2,9755 % FMO-Ned.Fin.-Maat.is v.Ontw.NV EO-FLR Forex Lkd MTN 2019(23) XS2071971498	EUR	1.000	0	0	%	102,548	1.025.480,00	0,17
0,0000 % Société Générale S.A. EO-FLR Forex Lkd MTN 2022(23) XS2436251818	EUR	2.000	2.000	0	%	100,664	2.013.288,91	0,34
0,0000 % Société Générale S.A. EO-FLR Forex Lkd MTN 2022(23) XS2476329995	EUR	1.500	1.500	0	%	94,228	1.413.417,03	0,24
4,0000 % The Stand.Bk of Sth Afr. Ltd. EO-FLR Forex Lkd MTN 2020(23) XS2111916198	EUR	1.000	0	0	%	98,724	987.239,64	0,17
5,6500 % The Stand.Bk of Sth Afr. Ltd. EO-FLR Med.-Term Nts 2018(23) XS1864948572	EUR	450	0	0	%	98,624	443.806,98	0,08
15,0000 % BNP Paribas Issuance B.V. CG/DL-Preferred MTN 2021(26) XS2219612699	GHS	15.000	0	0	%	107,234	1.878.275,07	0,32
1,7500 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. UF-Medium-Term Nts 2020(25) XS2106710564	HUF	300.000	0	0	%	76,003	565.134,09	0,10
4,5000 % Ungarn UF-Notes 2022(32) Ser.2032/G HU0000405535	HUF	500.000	500.000	0	%	75,976	941.555,54	0,16
6,5000 % Corporación Andina de Fomento RP/DL-Med.-Term Nts 2018(23) XS1792119049	IDR	20.000.000	0	0	%	100,355	1.327.518,65	0,22
6,5000 % FMO-Ned.Fin.-Maat.is v.Ontw.NV KS/DL-Medium-Term Nts 2021(23) XS2345045335	KES	500.000	0	0	%	100,045	4.130.110,00	0,70
10,0000 % Standard Chartered Bank KS/DL-Med.-Term Notes 2021(25) XS2414149497	KES	400.000	400.000	0	%	97,919	3.233.860,12	0,55
7,0000 % Fondo MIVIVIENDA S.A. NS/DL-Glbl Dep.Nts 17(24)Reg.S USP42009AD50	STK	5.000	4.000	0	PEN	995,470	1.245.458,41	0,21
3,9500 % BNP Paribas Issuance B.V. PP/DL-Pref.Med.-T.Nts 2021(26) XS2219613747	PHP	100.000	0	0	%	93,827	1.670.285,42	0,28
3,2000 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. PP/DL-Medium-Term Nts 2020(25) XS2162982768	PHP	50.000	0	0	%	93,042	828.148,97	0,14
12,2500 % Goldman Sachs Fin. Corp. Intl PR/DL-Medium-Term Nts 2021(22) XS2081001906	PKR	350.000	350.000	0	%	100,446	1.444.338,90	0,24
4,7500 % Rumänien LN-Bonds 2019(34) RO4KELYFLVK4	RON	10.000	0	0	%	74,183	1.505.489,60	0,25
4,1500 % Rumänien LN-Bonds 2020(28) ROAW5KY5CD78	RON	5.000	0	0	%	83,055	842.770,17	0,14
African Development Bank RL-Zero Med.-Term Nts 2019(29) XS2035200349	RUB	250.000	0	0	%	42,558	1.649.307,30	0,28
Goldman Sachs Fin. Corp. Intl RA/DL-Zo Med.-T. Nts 2021(22) XS2042731112	RWF	2.000.000	2.000.000	0	%	97,815	1.884.960,00	0,32
8,0000 % BNP Paribas Issuance B.V. TD/DL-Pref.Med.-T.Nts 2021(23) XS2219610305	TND	4.000	0	1.000	%	89,603	1.119.795,28	0,19
7,0000 % FMO-Ned.Fin.-Maat.is v.Ontw.NV TD/EO-Pref.Med.-T.Nts 2022(24) XS2444911973	TND	5.000	5.000	0	%	75,182	1.174.469,51	0,20
0,0000 % Export Development Canada TN-Medium-Term Notes 2021(23) XS2378755677	TRY	10.000	10.000	0	%	79,341	434.609,46	0,07
Goldman Sachs Fin. Corp. Intl UH/DL-Zo Med.-T. Nts 2021(23) XS2294787614	UAH	50.000	0	0	%	63,161	838.917,93	0,14
13,0000 % JPMorgan Chase Bank N.A. UH/DL Med.-Term Notes 2019(22) XS1879167804	UAH	10.000	0	0	%	94,790	251.802,90	0,04
10,5500 % HSBC Bank PLC UG/DL-Med.-Term Notes 2019(24) XS2092196547	UGX	3.000.000	0	0	%	91,069	695.330,72	0,12
11,0000 % HSBC Bank PLC UG/DL-Med.-Term Notes 2020(23) XS2244411778	UGX	3.000.000	0	0	%	91,854	701.328,88	0,12
8,5000 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. DL/HL-Medium-Term Nts 2019(26) XS1980748534	USD	500	0	0	%	88,402	433.553,22	0,07
7,5519 % FMO-Ned.Fin.-Maat.is v.Ontw.NV DL-FLR Forex Lkd MTN 2018(23) XS1828036266	USD	3.500	0	0	%	94,434	3.241.970,89	0,55
6,5105 % FMO-Ned.Fin.-Maat.is v.Ontw.NV DL-FLR Forex Lkd MTN 2019(24) XS1945182779	USD	500	0	0	%	86,718	425.297,36	0,07
9,1419 % FMO-Ned.Fin.-Maat.is v.Ontw.NV DL-FLR Forex Lkd MTN 2019(24) XS1950952561	USD	500	0	0	%	95,617	468.939,02	0,08
0,0000 % FMO-Ned.Fin.-Maat.is v.Ontw.NV DL-FLR Forex Lkd MTN 2022(23) XS2479983491	USD	2.000	2.000	0	%	91,412	1.793.272,98	0,30
0,0000 % FMO-Ned.Fin.-Maat.is v.Ontw.NV DL-FLR Forex Lkd MTN 2022(24) XS2440295314	USD	1.500	1.500	0	%	88,401	1.300.658,54	0,22
3,9970 % Société Générale S.A. DL-FLR Forex Lkd MTN 2019(22) XS2059589320	USD	2.500	0	0	%	99,740	2.445.795,46	0,41
10,0000 % Standard Chartered Bank DL-FLR Forex Lkd MTN 2020(22) XS2239897130	USD	1.500	0	0	%	100,187	1.474.067,40	0,25
0,0000 % Standard Chartered Bank DL-FLR Forex Lkd MTN 2020(25) XS2105119031	USD	1.000	0	1.500	%	93,497	917.088,70	0,16
0,0000 % Standard Chartered Bank DL-FLR Forex Lkd MTN 2021(22) XS2398957600	USD	1.250	1.250	0	%	94,784	1.162.141,68	0,20
4,6071 % The Stand.Bk of Sth Afr. Ltd. DL-FLR Forex Lkd MTN 2019(22) XS2056569952	USD	1.500	0	0	%	58,549	861.434,37	0,15
17,9875 % The Stand.Bk of Sth Afr. Ltd. DL-FLR Forex Lkd MTN 2019(23) XS2094238982	USD	1.000	0	0	%	99,087	971.917,61	0,16
13,5500 % Centr. Am. Bk Ec.Integr.CABEI PU/DL-Medium-Term Nts 2017(27) XS1593594416	UYU	100.000	0	0	%	106,535	2.524.081,13	0,43
7,1250 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. PU/DL-Medium-Term Nts 2021(26) XS2307385489	UYU	50.000	50.000	0	%	85,144	1.008.637,85	0,17
3,8750 % Uruguay, Republik PU/DL-Infl.lkd Bds 2020(38-40) US917288BL51	UYU	85.000	45.000	0	%	99,375	2.345.717,16	0,40
15,0000 % FMO-Ned.Fin.-Maat.is v.Ontw.NV SU/DL-Medium-Term Nts 2020(22) XS2183816185	UZS	10.000.000	10.000.000	0	%	100,405	902.508,55	0,15
3,0000 % Standard Chartered Bank DV/DL-Med.-Term Notes 2022(23) XS2450231209	VND	40.000.000	40.000.000	0	%	99,096	1.666.169,16	0,28
Neuemissionen					EUR		8.758.398,35	1,48
Zulassung zum Börsenhandel vorgesehen					EUR		8.758.398,35	1,48
Verzinsliche Wertpapiere					EUR		8.758.398,35	1,48
70,0000 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. AP/DL-Medium-Term Nts 2022(23) XS2474916785	ARS	250.000	250.000	0	%	80,217	1.499.067,75	0,25
5,8000 % Chile, Republik CP-Bonos 2021(24) CL0002720275	CLP	3.000.000	3.000.000	0	%	95,467	3.117.556,17	0,53
15,0000 % Asian Development Bank CG/DL-Medium-Term Nts 2022(23) XS2431564082	GHS	11.000	11.000	0	%	92,978	1.194.283,00	0,20
3,1100 % European Bank Rec. Dev. LN-Medium-Term Notes 2020(23) XS2113708072	RON	5.000	0	0	%	97,145	985.745,48	0,17
0,0000 % European Bank Rec. Dev. DL-FLR Forex Lkd MTN 2022(24) XS2514154553	USD	2.000	2.000	0	%	100,000	1.961.745,95	0,33
Nichtnotierte Wertpapiere					EUR		48.721.863,38	8,24
Verzinsliche Wertpapiere					EUR		48.721.863,38	8,24
45,0000 % JPMorgan Chase Bank N.A. AP/DL-Medium-Term Nts 2020(22) XS2168720964	ARS	100.000	0	0	%	100,005	747.543,15	0,13
1,9000 % BNG Bank N.V. AD-Bonds 2019(25) AU3CB0264018	AUD	1.000	0	0	%	95,279	652.327,81	0,11
4,4200 % Centr. Am. Bk Ec.Integr.CABEI AD-Notes 2016(26) AU3CB0240935	AUD	525	300	0	%	99,376	357.198,41	0,06
4,5000 % Corporación Andina de Fomento AD-Notes 2016(26) AU3CB0236628	AUD	850	0	0	%	97,998	570.301,93	0,10
3,4000 % Corporación Andina de Fomento AD-Notes 2018(23) AU3CB0258010	AUD	1.000	0	0	%	98,868	676.899,90	0,11
2,3000 % Inter-Amer. Invest. Corp.-IIC- AD-Medium-Term Notes 2022(27) AU3CB0286557	AUD	2.000	2.000	0	%	94,067	1.288.059,70	0,22
1,4100 % Natl Hsg Fin.a.Inv.Corp.-NHFIC AD-Notes 2020(32) AU3CB0272904	AUD	2.000	620	0	%	80,593	1.103.560,18	0,19
8,5000 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. RB/DL-Medium-Term Nts 2020(35) XS2216797097	BRL	12.000	0	0	%	69,266	1.568.612,35	0,27
Citigroup Inc. BR/YN-Zo M.-T.Mts 2014(24)5451 XS1105457466	BRL	4.020	0	0	%	75,138	570.032,95	0,10
International Bank Rec. Dev. RB/YN-Zero Med.-T.Nts 2016(24) XS1504337624	BRL	4.180	0	0	%	76,702	605.058,33	0,10
Kommunalbanken AS RB/YN-Zo Med.-T. Nts 2014(24) XS1030463431	BRL	5.000	0	0	%	82,298	776.557,40	0,13
Svensk Exportkredit, AB RB/YN-Zo Med.-T. Nts 2014(24) XS1053437528	BRL	5.170	2.360	0	%	80,323	783.690,78	0,13
5,0000 % Chile, Republik CP-Bonos 2021(28) CL0002686989	CLP	1.000.000	0	0	%	92,983	1.012.146,34	0,17
3,8200 % Citigroup Inc. YC/DL-Medium-Term Nts 2014(24) XS1010981097	CNY	4.550	0	0	%	97,714	647.326,66	0,11
11,0000 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. CO/DL-Medium-Term Nts 2019(29) XS1980789058	CRC	300.000	0	0	%	92,220	406.027,07	0,07
7,6000 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. CO/DL-Medium-Term Nts 2020(25) XS2162969823	CRC	700.000	0	0	%	93,638	961.966,12	0,16
8,7500 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. DP/DL-Medium-Term Nts 2019(27) XS1980757014	DOP	30.000	0	0	%	95,534	517.241,52	0,09
9,5000 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. DP/DL-Medium-Term Nts 2019(29) XS1980749003	DOP	30.000	0	0	%	80,587	436.313,89	0,07
9,9500 % European Bank Rec. Dev. GL/DL-FLR Med.-T. Nts 2019(22) XS2072815579	GEL	2.300	0	0	%	99,873	823.824,62	0,14
15,0000 % African Development Bank CG/DL-Medium-Term Nts 2019(23) XS2034151923	GHS	6.000	0	0	%	100,466	703.885,68	0,12
18,6500 % HSBC Bank PLC CG/DL-Med.-Term Notes 2019(24) XS1935260049	GHS	3.000	0	0	%	105,644	370.082,11	0,06
0,5000 % Coöperatieve Rabobank U.A. UF-Medium-Term Notes 2014(29) XS1014704156	HUF	375.000	26.000	0	%	48,388	449.748,04	0,08
International Bank Rec. Dev. IR/DL-Zero Med.-T.Nts 2017(27) XS1592454620	INR	124.500	68.500	0	%	70,369	1.084.252,00	0,18
0,4920 % BNP Paribas S.A. YN-FLR Med.-T. Nts 2019(24/25) FR0013448198	JPY	100.000	0	0	%	99,074	727.224,42	0,12
1,0300 % Ungarn YN-Bonds 2020(27) JP534800CL92	JPY	100.000	100.000	0	%	99,617	731.210,15	0,12
0,7300 % Ungarn YN-Bonds 2022(27) JP534800BN26	JPY	200.000	200.000	0	%	99,334	1.458.265,74	0,25
0,9100 % Ungarn YN-Bonds 2022(29) JP534800DN24	JPY	200.000	200.000	0	%	98,432	1.445.024,00	0,24
1,1500 % Ungarn YN-Bonds 2022(32) JP534800CN25	JPY	200.000	200.000	0	%	96,637	1.418.672,62	0,24
10,1000 % Asian Development Bank MT/DL-Med.-T. Nts 2020(21-25) XS2186299892	MNT	10.000.000	0	0	%	96,975	2.262.618,61	0,38
0,5000 % Barclays Bank PLC MN-Medium-Term Notes 2013(23) XS0889105168	MXN	37.500	0	0	%	93,607	1.691.211,90	0,29
0,5000 % Coöperatieve Rabobank U.A. MN-Medium-Term Notes 2012(27) XS0850228734	MXN	46.100	0	0	%	63,075	1.400.930,58	0,24
0,5000 % Coöperatieve Rabobank U.A. MN-Medium-Term Notes 2012(27) XS0834496670	MXN	47.500	0	0	%	64,108	1.467.115,37	0,25
Intl.Fin.Fac.for Immunisation NK-Zero Med.-T.Nts 2020(21-30) XS2198205184	NOK	15.000	0	0	%	85,938	1.046.376,14	0,18
2,2500 % Oslo, Stadt NK-Anleihe 2021(30) NO0011136020	NOK	10.000	10.000	0	%	92,269	936.218,36	0,16
2,7500 % Asian Development Bank ND-Medium-Term Notes 2022(27) NZADBDT015C7	NZD	3.000	3.000	0	%	95,715	1.766.828,70	0,30
3,7500 % International Finance Corp. ND-Medium-Term Notes 2017(27) NZIFCDT009C9	NZD	2.000	0	0	%	99,734	1.227.344,33	0,21
4,0000 % Kommunalbanken AS ND-Notes 2015(25) NZKBNDT009C6	NZD	1.300	0	0	%	100,342	802.637,21	0,14
0,5000 % Municipality Finance PLC ND-Med.-Term Notes 2014(29) XS1088909590	NZD	2.030	0	0	%	76,766	958.872,27	0,16
1,7500 % Bank Gospodarstwa Krajowego ZY-Notes 2021(28) PL0000500310	PLN	5.000	0	0	%	77,900	824.007,28	0,14
2,6500 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. ZY-Medium-Term Nts 2020(30) XS2044961451	PLN	5.000	0	0	%	74,553	788.607,12	0,13
4,1500 % Rumänien LN-Bonds 2020(30) ROINPAL298G4	RON	5.000	5.000	0	%	76,911	780.426,18	0,13
4,8500 % Rumänien LN-Bonds 2021(29) RO3B41D8EX14	RON	5.000	5.000	0	%	83,136	843.592,09	0,14
1,0850 % Stockholm Exergi Holding AB SK-Loans 2020(27) SE0013101912	SEK	4.000	0	0	%	88,119	339.111,61	0,06
1,3950 % Stockholm Exergi Holding AB SK-Loans 2021(28) SE0013102241	SEK	6.000	0	0	%	87,937	507.616,82	0,09
10,4000 % European Bank Rec. Dev. DL-Forex Lkd MTN 2020(22) XS2260213298	USD	2.500	2.500	0	%	68,481	1.679.290,62	0,28
4,8000 % FMO-Ned.Fin.-Maat.is v.Ontw.NV DL-FLR Pref. FX Lkd MTN 20(25) XS2178483348	USD	2.500	0	0	%	97,948	2.401.866,58	0,41
8,0000 % FMO-Ned.Fin.-Maat.is v.Ontw.NV DL-FX Linked M.-T.Nts 2019(22) XS2053432709	USD	2.600	0	0	%	50,703	1.293.069,58	0,22
Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. RC-Zo Medium-Term Nts 2018(23) XS1762713961	ZAR	10.000	0	0	%	92,768	546.314,35	0,09
9,1500 % Kommunalbanken AS RC-Medium-Term Notes 2016(24) XS1356944873	ZAR	20.730	0	0	%	102,013	1.245.372,39	0,21
0,5000 % Municipality Finance PLC RC-Medium-Term Notes 2012(24) XS0788039674	ZAR	20.300	0	0	%	85,270	1.019.381,42	0,17
Summe Wertpapiervermögen					EUR		570.251.668,00	96,47
Bankguthaben, nicht verbriefte Geldmarktinstrumente und Geldmarktfonds					EUR		6.051.719,02	1,02
Bankguthaben					EUR		6.051.719,02	1,02
EUR – Guthaben bei:
State Street Bank International GmbH	EUR	2.751.060,76			%	100,000	2.751.060,76	0,47
Guthaben in sonstigen EU/EWR-Währungen bei:
State Street Bank International GmbH	CZK	1.908.448,80			%	100,000	77.547,70	0,01
State Street Bank International GmbH	DKK	96,73			%	100,000	12,99	0,00
State Street Bank International GmbH	HUF	8.505.599,54			%	100,000	21.081,64	0,00
State Street Bank International GmbH	NOK	178.418,02			%	100,000	18.103,40	0,00
State Street Bank International GmbH	PLN	417.227,91			%	100,000	88.266,71	0,01
State Street Bank International GmbH	RON	246.252,78			%	100,000	49.975,20	0,01
State Street Bank International GmbH	SEK	4.146,42			%	100,000	398,92	0,00
Guthaben in Nicht-EU/EWR-Währungen bei:
State Street Bank International GmbH	AUD	33.142,25			%	100,000	22.690,85	0,00
State Street Bank International GmbH	CAD	26.913,27			%	100,000	20.604,25	0,00
State Street Bank International GmbH	CHF	4.223,31			%	100,000	4.350,34	0,00
State Street Bank International GmbH	CLP	146.080.000,00			%	100,000	159.012,23	0,03
State Street Bank International GmbH	CNY	133.521,15			%	100,000	19.440,49	0,00
State Street Bank International GmbH	GBP	11.834,38			%	100,000	14.128,92	0,00
State Street Bank International GmbH	HKD	13.889,19			%	100,000	1.735,54	0,00
State Street Bank International GmbH	ILS	165.329,69			%	100,000	47.579,63	0,01
State Street Bank International GmbH	JPY	2.253.778,00			%	100,000	16.543,21	0,00
State Street Bank International GmbH	KRW	1.009.228,00			%	100,000	762,18	0,00
State Street Bank International GmbH	MXN	4.092,79			%	100,000	197,19	0,00
State Street Bank International GmbH	MYR	2.543,33			%	100,000	560,86	0,00
State Street Bank International GmbH	NZD	61.791,44			%	100,000	38.020,82	0,01
State Street Bank International GmbH	PEN	12.750,00			%	100,000	3.190,37	0,00
State Street Bank International GmbH	RUB	23.802,65			%	100,000	368,98	0,00
State Street Bank International GmbH	SGD	66.646,97			%	100,000	47.280,77	0,01
State Street Bank International GmbH	THB	975.087,28			%	100,000	25.988,40	0,00
State Street Bank International GmbH	TRY	11.915,69			%	100,000	652,71	0,00
State Street Bank International GmbH	USD	2.649.341,60			%	100,000	2.598.667,58	0,44
State Street Bank International GmbH	ZAR	398.984,91			%	100,000	23.496,38	0,00
Sonstige Vermögensgegenstände					EUR		15.623.035,20	2,64
Zinsansprüche	EUR	15.577.541,98					15.577.541,98	2,64
Quellensteueransprüche	EUR	45.315,44					45.315,44	0,01
Sonstige Forderungen	EUR	177,78					177,78	0,00
Sonstige Verbindlichkeiten					EUR		-815.308,71	-0,14
Zinsverbindlichkeiten	EUR	-2.727,57					-2.727,57	0,00
Verwaltungsvergütung	EUR	-754.866,30					-754.866,30	-0,13
Verwahrstellenvergütung	EUR	-45.839,29					-45.839,29	-0,01
Prüfungskosten	EUR	-9.986,11					-9.986,11	0,00
Veröffentlichungskosten	EUR	-1.889,44					-1.889,44	0,00
Fondsvermögen					EUR		591.111.113,51	100,00 ¹⁾
Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK A
Anteilwert					EUR		90,00
Ausgabepreis					EUR		90,00
Rücknahmepreis					EUR		90,00
Anzahl Anteile					STK		5.820.809
Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK T
Anteilwert					EUR		107,79
Ausgabepreis					EUR		107,79
Rücknahmepreis					EUR		107,79
Anzahl Anteile					STK		599.324
Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK P
Anteilwert					EUR		90,06
Ausgabepreis					EUR		92,76
Rücknahmepreis					EUR		90,06
Anzahl Anteile					STK		29.361

¹⁾Durch Rundung der Prozent-Anteile bei der Berechnung können geringfügige Rundungsdifferenzen entstanden sein.

Wertpapierkurse bzw. Marktsätze

Die Vermögensgegenstände des Sondervermögens sind auf Grundlage der zuletzt festgestellten Kurse/Marktsätze bewertet.

Devisenkurse (in Mengennotiz)

		per 29.07.2022
AMD	(AMD)	412,9400000	= 1 EUR (EUR)
ARS	(ARS)	133,7788000	= 1 EUR (EUR)
AUD	(AUD)	1,4606000	= 1 EUR (EUR)
BDT	(BDT)	96,5467000	= 1 EUR (EUR)
BRL	(BRL)	5,2989000	= 1 EUR (EUR)
CAD	(CAD)	1,3062000	= 1 EUR (EUR)
CHF	(CHF)	0,9708000	= 1 EUR (EUR)
CLP	(CLP)	918,6715000	= 1 EUR (EUR)
CNY	(CNY)	6,8682000	= 1 EUR (EUR)
COP	(COP)	4376,3057000	= 1 EUR (EUR)
CRC	(CRC)	681,3828000	= 1 EUR (EUR)
CZK	(CZK)	24,6100000	= 1 EUR (EUR)
DKK	(DKK)	7,4452000	= 1 EUR (EUR)
DOP	(DOP)	55,4098000	= 1 EUR (EUR)
EGP	(EGP)	19,2398500	= 1 EUR (EUR)
GBP	(GBP)	0,8376000	= 1 EUR (EUR)
GEL	(GEL)	2,7883000	= 1 EUR (EUR)
GHS	(GHS)	8,5638000	= 1 EUR (EUR)
HKD	(HKD)	8,0028000	= 1 EUR (EUR)
HUF	(HUF)	403,4600000	= 1 EUR (EUR)
IDR	(IDR)	15119,1850000	= 1 EUR (EUR)
ILS	(ILS)	3,4748000	= 1 EUR (EUR)
INR	(INR)	80,8017000	= 1 EUR (EUR)
JPY	(JPY)	136,2358000	= 1 EUR (EUR)
KES	(KES)	121,1166000	= 1 EUR (EUR)
KRW	(KRW)	1324,1266000	= 1 EUR (EUR)
KZT	(KZT)	486,1894000	= 1 EUR (EUR)
LKR	(LKR)	364,9810000	= 1 EUR (EUR)
Tugrik (Mongolei)	(MNT)	3214,4835000	= 1 EUR (EUR)
MXN	(MXN)	20,7559000	= 1 EUR (EUR)
MYR	(MYR)	4,5347000	= 1 EUR (EUR)
NGN	(NGN)	433,7973000	= 1 EUR (EUR)
NOK	(NOK)	9,8555000	= 1 EUR (EUR)
NZD	(NZD)	1,6252000	= 1 EUR (EUR)
PEN	(PEN)	3,9964000	= 1 EUR (EUR)
PHP	(PHP)	56,1745000	= 1 EUR (EUR)
PKR	(PKR)	243,4056000	= 1 EUR (EUR)
PLN	(PLN)	4,7269000	= 1 EUR (EUR)
RON	(RON)	4,9275000	= 1 EUR (EUR)
RSD	(RSD)	117,2629000	= 1 EUR (EUR)
RUB	(RUB)	64,5089000	= 1 EUR (EUR)
Franc (Ruanda)	(RWF)	1037,8510000	= 1 EUR (EUR)
SEK	(SEK)	10,3941000	= 1 EUR (EUR)
SGD	(SGD)	1,4096000	= 1 EUR (EUR)
THB	(THB)	37,5201000	= 1 EUR (EUR)
TND	(TND)	3,2007000	= 1 EUR (EUR)
TRY	(TRY)	18,2557000	= 1 EUR (EUR)
UAH	(UAH)	37,6445000	= 1 EUR (EUR)
UGX	(UGX)	3929,1530000	= 1 EUR (EUR)
USD	(USD)	1,0195000	= 1 EUR (EUR)
UYU	(UYU)	42,2073000	= 1 EUR (EUR)
Sum (Usbekistan)	(UZS)	11125,1510000	= 1 EUR (EUR)
VND	(VND)	23790,0325000	= 1 EUR (EUR)
ZAR	(ZAR)	16,9807000	= 1 EUR (EUR)
ZMW	(ZMW)	16,6433000	= 1 EUR (EUR)

Während des Berichtszeitraumes abgeschlossene Geschäfte, soweit sie nicht mehr in der Vermögensaufstellung erscheinen

– Käufe und Verkäufe in Wertpapieren, Investmentanteilen und Schuldscheindarlehen (Marktzuordnung zum Berichtsstichtag):

Gattungsbezeichnung	ISIN	Stück bzw. Anteile Whg. in 1.000	Käufe bzw. Zugänge	Verkäufe bzw. Abgänge	Volumen in 1.000
Börsengehandelte Wertpapiere
Verzinsliche Wertpapiere
4,3750 % Africa Finance Corp. DL-Med.-Term Nts 2019(26)Reg.S	XS1983289791	USD	0	1.000
4,7000 % African Development Bank IR/DL-Medium-Term Nts 2017(22)	XS1625087256	INR	0	120.000
13,0000 % African Development Bank NA/DL-Medium-Term Nts 2017(22)	XS1550940958	NGN	0	1.120.000
20,0000 % African Development Bank TN-Medium-Term Notes 2018(22)	XS1899129438	TRY	0	6.000
2,8500 % Agricultural Dev. Bk of China YC-Bonds 2020(25)	HK0000622164	CNY	0	5.000
17,7000 % Asian Infrastruct.Invest.Bank TN-Medium-Term Notes 2021(23)	XS2388557212	TRY	8.000	8.000
8,4900 % Bank of America Corp. MN-Medium-Term Notes 2007(27)	XS0320690885	MXN	0	2.000
2,8000 % Bank of China Ltd. (HK Branch) YC-Medium-Term Nts 2021(23)	XS2280441721	CNY	0	5.000
3,1500 % Bank of China Ltd. (Mac.Br.) YC-Medium-Term Notes 2020(22)	XS2231589511	CNY	0	10.000
0,5000 % BNG Bank N.V. MN-Medium-Term Notes 2012(22)	XS0805156345	MXN	0	1.300
10,8000 % BNG Bank N.V. TN-Medium-Term Notes 2015(21)	XS1280887099	TRY	0	5.000
3,3904 % BNP Paribas S.A. AD-FLR Med.-Term Nts 2020(27)	FR0013476736	AUD	0	1.000
2,1604 % BNP Paribas S.A. AD-FLR Non-Pref. MTN 21(26/27)	FR00140028Y2	AUD	0	1.000
8,1100 % BNP Paribas S.A. KC-FLR Non-Pref. MTN 2019(24)	FR0013398435	CZK	0	9.000
0,1500 % BNP Paribas S.A. SF-Medium-Term Notes 2020(28)	CH0506071205	CHF	0	1.000
0,5620 % BPCE S.A. YN-Medium-Term Notes 2019(24)	FR0013426921	JPY	0	100.000
4,3500 % China Development Bank YC-Medium-Term Notes 2014(24)	HK0000209202	CNY	0	5.000
4,2000 % China Development Bank YC-Notes 2012(27)	HK0000098928	CNY	0	5.000
6,9500 % Citigroup Inc. RC-Medium-Term Nts 2013(23)	XS0873253008	ZAR	0	10.000
3,3750 % Coöperat. Rabobank (NZ Branch) ND-Medium-Term Notes 2018(23)	XS1810024841	NZD	0	1.500
2,7500 % Coöperat. Rabobank (NZ Branch) ND-Medium-Term Notes 2019(24)	XS1958644038	NZD	0	500
3,2650 % Corporación Andina de Fomento HD-Medium-Term Notes 2017(27)	XS1581376404	HKD	0	10.000
0,5100 % Corporación Andina de Fomento SF-Medium-Term Notes 2016(26)	CH0315955937	CHF	0	1.000
0,7000 % Corporación Andina de Fomento SF-Medium-Term Notes 2020(25)	CH0553331882	CHF	0	1.000
Deutsche Bank AG DK-Zero Notes 1996(26)	DE0001345940	DKK	0	5.000
4,0000 % Deutsche Bank AG ND-Med.Term Nts.v.2017(2023)	XS1671577937	NZD	0	2.500
0,6250 % Deutsche Bank AG SF-Med.-Term.Nts v.2015(2023)	CH0273925989	CHF	0	1.000
0,8000 % Deutsche Bank AG SF-Med.-Term.Nts v.2020(2025)	CH0519933219	CHF	0	1.000
7,3000 % Deutsche Bank AG, London Br. KC-FLR-Med.Term Nts.v.18(25)	XS1783227454	CZK	0	3.000
Deutsche Bank AG, London Br. RC-Zero-MTN v.13(16.01.2028)	XS0876771840	ZAR	0	15.000
8,7500 % Deutsche Bank AG, London Br. RL-MTN Anleihe v.2017 (2022)	XS1564447826	RUB	0	30.000
1,5000 % ERSTE Jelzálogbank Zárt.Muk.R. UF-Cov. Med.-Term Nts 2019(24)	HU0000653274	HUF	0	100.000
2,5000 % ERSTE Jelzálogbank Zárt.Muk.R. UF-Cov. Med.-Term Nts 2019(26)	HU0000653258	HUF	0	100.000
2,8500 % European Investment Bank RB/DL-Medium-Term Nts 2020(22)	XS2242659485	BRL	5.000	5.000
4,7500 % European Investment Bank RB/EO-Medium-Term Nts 2021(24)	XS2289844693	BRL	0	5.000
5,2000 % European Investment Bank RP/DL-Medium-Term Nts 2012(22)	XS0752537372	IDR	0	20.000.000
3,8850 % European Investment Bank ZY-FLR Med.-Term Nts 2018(25)	XS1791421479	PLN	0	5.000
6,7500 % Export-Import Bk of Korea, The IR/DL-Med.-T. Nts 18(22) Reg.S	XS1768136522	INR	0	100.000
6,9000 % Export-Import Bk of Korea, The IR/DL-Med.-T.Nts 2018(23)Reg.S	XS1766871187	INR	0	40.000
7,9300 % Export-Import Bk of Korea, The MN-Certificados 2019(20/26)	MXCDKE050001	MXN	0	30.000
8,0000 % Export-Import Bk of Korea, The RP/DL-Med.-T.Nts 2019(24)Reg.S	XS1956844135	IDR	0	20.000.000
2,3180 % Export-Import Bk of Korea, The SD-Medium-Term Notes 2017(22)	XS1690526204	SGD	0	1.000
7,9000 % Goldman Sachs Fin. Corp. Intl. MN-Medium-Term Nts 2018(23)	XS1796107289	MXN	0	4.980
3,0000 % Hanwha Solutions Corp. YC-Notes 2021(24)	HK0000722261	CNY	0	10.000
3,1960 % HSBC Holdings PLC CD-Medium-Term Notes 2016(23)	CA404280BE83	CAD	0	750
3,8000 % Huarong Finance 2017 Co. Ltd. SD-Medium-Term Notes 2017(25)	XS1713316252	SGD	0	1.500
7,7000 % Inter-American Dev. Bank MN-Medium-Term Notes 2018(24)	XS1762135660	MXN	0	10.000
12,2500 % International Finance Corp. PU/DL-Medium-Term Nts 2016(21)	XS1496739118	UYU	0	15.000
8,2500 % International Finance Corp. RB/DL-Medium-Term Nts 2018(23)	XS1760804424	BRL	5.000	5.000
4,6000 % International Finance Corp. RB/DL-Medium-Term Nts 2020(23)	XS2106850220	BRL	0	5.000
International Finance Corp. RB/DL-Zo Med.-T. Nts 2020(30)	XS2177447179	BRL	0	5.000
5,0000 % JPMorgan Chase & Co. LN-Medium-Term Notes 2018(28)	XS1569757963	RON	0	5.500
10,7600 % KommuneKredit TN-Medium-Term Notes 2015(21)	XS1293651029	TRY	0	5.000
1,2500 % Kreditanst.f.Wiederaufbau NK-Med.Term Nts. v.19(23)	XS2046690827	NOK	0	5.000
0,6150 % Landshypotek Bank AB SK-Med.-Term Cov.Loan 2019(25)	SE0011870021	SEK	0	6.000
3,5020 % Malaysia MR-Bonds 2007(27) Ser.3/07	MYBMX0700034	MYR	0	5.000
4,3920 % Malaysia MR-Bonds 2011(26) Ser.0311	MYBMS1100036	MYR	0	5.000
3,4800 % Malaysia MR-Bonds 2013(23)	MYBMN1300033	MYR	0	5.000
3,9550 % Malaysia MR-Bonds 2015(25) Ser.0115	MYBMO1500010	MYR	0	5.000
4,0590 % Malaysia MR-Bonds 2017(24) Ser.0217	MYBML1700020	MYR	0	5.000
4,0940 % Malaysia MR-Bonds 2018(23) Ser. 0318	MYBGJ1800032	MYR	0	5.000
4,1280 % Malaysia MR-Bonds 2018(25) Ser.0118	MYBGL1800012	MYR	0	5.000
3,4780 % Malaysia MR-Bonds 2019(24)	MYBMI1900030	MYR	0	5.000
1,0050 % mBank S.A. SF-Medium-Term Notes 2017(23)	CH0359915433	CHF	0	1.000
1,0183 % mBank S.A. SF-Preferred M.-T.Nts 2019(24)	CH0467182454	CHF	0	1.000
1,9000 % Norske Tog AS NK-FLR Med.-T.Notes 2019(25)	NO0010870009	NOK	0	10.000
1,3000 % Raiffeisen Bank Intl AG KK-Medium-Term Notes 2019(24)	XS1981827378	HRK	0	2.000
2,0300 % Statkraft AS NK-Notes 2015(21)	NO0010729460	NOK	0	5.000
0,5180 % Statnett SF SK-Medium-Term Notes 2020(23)	XS2197989382	SEK	0	5.000
1,2270 % Stockholm Exergi Holding AB SK-FLR Notes 2019(23)	SE0012193811	SEK	0	4.000
1,9200 % Stora Enso Oyj SK-FLR Med.-Term Nts 2019(24)	XS1953910764	SEK	0	2.000
2,7000 % The Hong Kong Mortg.Corp.Ltd. YC-Medium-Term Notes 2021(24)	HK0000685427	CNY	0	8.000
5,5000 % Ungarn UF-Notes 2014(25) Ser.25/B	HU0000402748	HUF	0	300.000
3,0000 % Ungarn UF-Notes 2016(27) Ser.27/A	HU0000403118	HUF	0	300.000
2,7500 % Ungarn UF-Notes 2017(26) Ser.26/D	HU0000403340	HUF	0	300.000
2,5000 % Ungarn UF-Notes 2018(24) Ser.2024/C	HU0000403571	HUF	0	150.000
14,0000 % Usbekistan, Republik SU/DL M.-T. Nts 2021(24)Reg.S	XS2365392450	UZS	0	17.500.000
An organisierten Märkten zugelassene oder in diese einbezogene Wertpapiere
Verzinsliche Wertpapiere
0,5000 % Asian Development Bank MN-Medium-Term Notes 2013(23)	XS0946176269	MXN	1.000	15.340
0,9500 % Barclays Bank PLC KC-Medium-Term Notes 2020(25)	XS2142553168	CZK	0	30.000
5,1500 % Barclays Bank PLC RL-Medium-Term Nts 2020(27)	XS2064035780	RUB	0	70.000
3,9168 % Barclays PLC AD-FLR Notes 2019(24)	AU3FN0048773	AUD	0	1.000
4,2000 % Centr. Am. Bk Ec.Integr.CABEI YC-Medium-Term Notes 2016(21)	XS1487323021	CNY	0	12.000
4,3500 % China Development Bank YC-Medium-Term Notes 2014(24)	HK0000215860	CNY	0	10.000
6,3000 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. KP/DL-Medium-Term Nts 2019(24)	XS1882578286	COP	0	1.000.000
5,8500 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. RB/DL-Medium-Term Nts 2020(27)	XS2106711703	BRL	0	2.000
4,0500 % Deutsche Bank AG, London Br. PP-MTN v.2021 (2026)	XS2310122572	PHP	0	50.000
8,9000 % Dominikanische Republik DP/DL Bonds 2018(23) Reg.S	USP3579EBZ99	DOP	0	200.000
9,7500 % Dominikanische Republik DP/DL-Glob.Dep.Nts 19(26)Reg.S	USP3579ECD78	DOP	0	200.000
7,0000 % Empresa de Telecomm.de Bogota KP/DL-Notes 2013(23) Reg.S	USP3711ZAB50	COP	0	2.000.000
European Bank Rec. Dev. RL-Zo Med-Term Nts 2021(31)	XS2377872937	RUB	350.000	350.000
8,9000 % FMO-Ned.Fin.-Maat.is v.Ontw.NV DP/DL-Medium-Term Nts 2017(22)	XS1558467632	DOP	0	60.000
Goldman Sachs Group Inc., The NA/DL-Zo Med.-Term Nts 16(21)	XS1417281216	NGN	0	500.000
8,2500 % ING Bank N.V. RC-Medium-Term Notes 2013(23)	XS0963375158	ZAR	0	12.950
11,5000 % JPMorgan Chase & Co. PU/DL-Medium-Term Nts 2015(25)	XS1061486780	UYU	0	30.000
JPMorgan Chase & Co. PU/DL-Zo Med.-T. Nts 2015(30)	XS1190851011	UYU	0	25.000
9,8500 % Kolumbien, Republik KP/DL-Bonds 2007(27)	XS0306322065	COP	0	5.000.000
4,3750 % Kolumbien, Republik KP/DL-Bonds 2012(23)	XS0833886095	COP	0	5.000.000
8,6000 % Sindicatum Re.Ener.Co.Pte.Ltd. IR/DL-Notes 2018(23)	XS1756110703	INR	0	72.000
9,8750 % Uruguay, Republik PU/DL-Bonds 2017(22) Reg.S	USP96006AE41	UYU	0	60.000
8,5000 % Uruguay, Republik PU/DL-Bonds 2017(28) Reg.S	USP80557BV53	UYU	0	60.000
Neuemissionen
Zulassung zum Börsenhandel vorgesehen
Verzinsliche Wertpapiere
15,0000 % Asian Development Bank CG/DL-Medium-Term Nts 2020(21)	XS2249057261	GHS	0	5.000
2,7000 % Kreditanst.f.Wiederaufbau YC-Med.Term Nts. v.21(24)	XS2399213888	CNY	10.000	10.000
Nichtnotierte Wertpapiere ^*)
Verzinsliche Wertpapiere
5,0000 % ABN AMRO Bank N.V. NK-Medium-Term Notes 2011(21)	XS0657750005	NOK	0	4.480
15,0000 % African Development Bank CG/DL-Medium-Term Nts 2019(22)	XS2021462283	GHS	0	10.000
0,0000 % African Development Bank DL-FLR Forex Lkd MTN 2019(21)	XS2047633487	USD	0	1.500
11,0000 % African Development Bank NA/DL-Medium-Term Nts 2016(21)	XS1493937228	NGN	0	1.000.000
18,5000 % African Development Bank ZK/DL-Medium-Term Nts 2019(22)	XS1966122381	ZMW	0	106.000
12,0000 % Asian Development Bank CG/DL-Medium-Term Nts 2021(22)	XS2337062728	GHS	5.000	5.000
20,5000 % Asian Development Bank TN-Medium-Term Notes 2020(22)	XS2215768370	TRY	4.500	12.500
12,0000 % Asian Development Bank TN-Medium-Term Notes 2020(22)	XS2170190875	TRY	0	10.000
10,0000 % Asian Development Bank UH/DL-Medium-Term Nts 2020(21)	XS2243707762	UAH	0	20.000
8,0000 % Asian Development Bank UH/DL-Medium-Term Nts 2021(22)	XS2303113315	UAH	0	50.000
8,0000 % Asian Development Bank UH/DL-Medium-Term Nts 2021(22)	XS2291339427	UAH	0	50.000
14,7500 % Asian Infrastruct.Invest.Bank TN-Medium-Term Notes 2020(21)	XS2243692634	TRY	0	5.000
2,6900 % Asian Infrastruct.Invest.Bank YC-Medium-Term Notes 2020(21)	XS2260214262	CNY	0	6.000
1,9500 % Bank of China Ltd. (Mac.Br.) HD-Medium-Term Notes 2020(22)	HK0000579059	HKD	0	9.000
3,1500 % Bank of China Ltd. (Mac.Br.) YC-Medium-Term Notes 2019(21)	XS2061682188	CNY	0	10.000
4,3000 % Banque Centrale de Tunisie YN-Bonds 2000(30)	XS0114831273	JPY	0	100.000
4,2000 % Banque Centrale de Tunisie YN-Bonds 2001(31)	XS0126471233	JPY	0	100.000
3,2800 % Banque Centrale de Tunisie YN-Bonds 2007(27) No.7	JP578801A785	JPY	0	100.000
Barclays Bank PLC RL-Zo Med.-Term Nts 2017(27)	XS1570741055	RUB	0	77.000
4,9000 % Black Sea Trade & Developmt Bk LN-Medium-Term Notes 2018(21)	XS1917958651	RON	0	3.000
5,1250 % Black Sea Trade & Developmt Bk LN-Medium-Term Notes 2018(21)	XS1897575731	RON	0	4.000
4,9000 % Black Sea Trade & Developmt Bk LN-Medium-Term Notes 2019(22)	XS1953911499	RON	0	2.000
4,7000 % Black Sea Trade & Developmt Bk LN-Medium-Term Notes 2020(22)	XS2176902000	RON	0	11.000
24,0500 % BNP Paribas Issuance B.V. ZK/DL-FLR-Med.-Term Nts 20(22)	XS1523733506	ZMW	0	15.000
9,1000 % BNP Paribas S.A. RB/YN-Medium-Term Nts 2014(24)	XS1105384488	BRL	0	2.420
0,3125 % Bosnien und Herzegowina,Föder. DM-FLR Bds 1997(10-21) Reg.S B	XS0082227546	EUR	0	2.556
48,0000 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. AP/DL-Medium-Term Nts 2019(21)	XS2044961881	ARS	0	100.000
6,1500 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. KP/DL-Medium-Term Nts 2019(24)	XS1980763509	COP	0	2.000.000
4,5000 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. QU/DL-Medium-Term Nts 2019(22)	XS1980790221	GTQ	0	3.000
8,0000 % Citigroup Glob.Mkts Hldgs Inc. TD/DL-Medium-Term Nts 2020(22)	XS2106757367	TND	0	5.000
0,5000 % Coöperatieve Rabobank U.A. RC-Medium-Term Notes 2011(21)	XS0697198561	ZAR	0	30.000
24,0000 % Coöperatieve Rabobank U.A. TN-Medium-Term Notes 2018(21)	XS1876148724	TRY	0	7.750
5,8800 % Corporación Andina de Fomento IR/YN-Med.-Term Nts 2017(22)	XS1570385671	INR	0	100.000
4,4440 % Corporación Andina de Fomento NS/DL-Med.-Term Nts 2018(21)	XS1875414846	PEN	0	5.000
3,2200 % Deutsche Bank AG, London Br. KC-MTN v.2019 (22)	XS1960552740	CZK	0	9.000
0,5000 % Deutsche Bank AG, London Br. MTN Anl. v.2011(2021)	XS0672476479	IDR	0	10.000.000
Deutsche Bank AG, London Br. RB DL Zero-MTN v15(30.10.2025)	XS1312226373	BRL	0	7.500
Deutsche Bank AG, London Br. RL-Zero Nts v.16(22.12.26)	XS1536791426	RUB	0	100.000
75,0000 % European Bank Rec. Dev. AP/DL-Medium-Term Nts 2020(21)	XS2265254834	ARS	0	100.000
0,0000 % European Bank Rec. Dev. DL-FLR Forex Lkd MTN 2019(21)	XS2067181292	USD	0	1.000
6,0000 % European Bank Rec. Dev. DL-FLR Forex Lkd MTN 2019(21)	XS2068247787	USD	0	800
13,5000 % European Bank Rec. Dev. DL-FLR Forex Lkd MTN 2020(22)	XS2220526888	USD	0	3.000
6,7500 % European Bank Rec. Dev. DL-FLR Forex Lkd MTN 2020(22)	XS2103225582	USD	0	2.600
9,4300 % European Bank Rec. Dev. DL-FLR Forex Lkd MTN 2020(22)	XS2112347096	USD	0	1.522
1,3800 % European Bank Rec. Dev. DV/DL-Medium-Term Nts 2020(22)	XS2110244295	VND	0	25.000.000
7,2160 % European Bank Rec. Dev. EO-FLR Med.-Term Nts 2020(22)	XS2178065699	EUR	0	1.000
4,3300 % European Bank Rec. Dev. IR/DL-Medium-Term Nts 2017(22)	XS1641508442	INR	113.700	113.700
9,0000 % European Bank Rec. Dev. KS/DL-Medium-Term Nts 2020(22)	XS2273277157	KES	0	100.000
6,7000 % European Bank Rec. Dev. PR/DL-Medium-Term Nts 2020(21)	XS2257620232	PKR	0	350.000
6,0000 % European Bank Rec. Dev. PR/DL-Medium-Term Nts 2021(22)	XS2285172248	PKR	0	450.000
0,3700 % European Bank Rec. Dev. SJ/DL-Medium-Term Nts 2020(22)	XS2133610829	RSD	0	60.000
12,5000 % European Investment Bank LE/DL-Medium-Term Nts 2019(21)	XS2058855870	EGP	0	50.000
9,5000 % European Investment Bank LE/DL-Medium-Term Nts 2020(22)	XS2113707348	EGP	0	40.000
6,2000 % Export-Import Bk of Korea, The IR/DL-Med.-T. Nts 17(21) Reg.S	XS1655322953	INR	0	50.000
6,8750 % Export-Import Bk of Korea, The NS/DL-Medium-Term Nts 2010(22)	XS0536365785	PEN	0	3.000
8,4000 % Export-Import Bk of Korea, The RP/DL-Medium-Term Nts 2018(21)	XS1914540817	IDR	0	20.000.000
6,1000 % FMO-Ned.Fin.-Maat.is v.Ontw.NV DL-FLR Fx Lkd Pref.MTN 19(21)	XS2049491231	USD	0	2.000
5,6500 % FMO-Ned.Fin.-Maat.is v.Ontw.NV DL-FX Linked M.-T.Nts 2019(22)	XS2041060612	USD	0	2.500
5,7500 % FMO-Ned.Fin.-Maat.is v.Ontw.NV DL-Medium-Term Notes 2019(21)	XS2054600635	USD	0	2.600
5,0845 % FMO-Ned.Fin.-Maat.is v.Ontw.NV DR/DL-FLR Preferred MTN 19(21)	XS2038883331	AMD	0	1.500.000
2,5000 % FMO-Ned.Fin.-Maat.is v.Ontw.NV EO-Medium-Term Notes 2019(21)	XS2058857496	EUR	0	1.400
9,0000 % FMO-Ned.Fin.-Maat.is v.Ontw.NV SU/DL-Preferred MTN 2019(21)	XS2075286760	UZS	0	14.000.000
40,0000 % Goldman Sachs Internatl AP/DL-Medium-Term Nts 2021(22)	XS2310226357	ARS	0	345.000
2,2200 % Housing & Development Board SD-Medium-Term Notes 2016(21)	SG76F5000000	SGD	0	1.000
2,2325 % Housing & Development Board SD-Medium-Term Notes 2017(22)	SG79A5000005	SGD	0	1.000
10,7900 % HSBC Bank PLC UG/DL-Med.-Term Notes 2018(22)	XS1840597972	UGX	0	7.500.000
6,1904 % ICBC Standard Bank PLC DL-FLR Forex Lkd MTN 2019(22)	XS1936179727	USD	0	500
2,2000 % Ind.& Com.Bk of China (HK Br.) HD-Medium-Term Notes 2019(21)	HK0000525359	HKD	0	15.000
3,3000 % Ind.& Com.Bk of China (SG Br.) YC-Medium-Term Notes 2019(22)	XS1982691237	CNY	0	9.000
7,2500 % International Bank Rec. Dev. GL/DL-Medium-Term Nts 2019(21)	XS2082318127	GEL	0	4.660
8,1500 % International Bank Rec. Dev. MN-Medium-Term Notes 2019(22)	XS1924975581	MXN	0	20.000
6,1400 % International Bank Rec. Dev. RL-Medium-Term Notes 2019(22)	XS2004425471	RUB	0	50.000
7,5000 % International Finance Corp. AZ/DL-Medium-Term Nts 2020(21)	XS2235991929	AZN	0	3.650
5,0000 % International Finance Corp. CO/DL-Medium-Term Nts 2019(21)	XS2092768790	CRC	0	1.700.000
7,1000 % International Finance Corp. DP/DL-Medium-Term Nts 2019(21)	XS2091565395	DOP	0	130.000
7,5000 % International Finance Corp. GL/DL-Medium-Term Nts 2020(21)	XS2248075975	GEL	0	1.700
4,8500 % International Finance Corp. IR/DL-Medium-Term Nts 2017(22)	XS1571069027	INR	0	50.000
7,5000 % International Finance Corp. NA/DL-Medium-Term Nts 2019(21)	XS2075328604	NGN	0	1.500.000
11,5000 % International Finance Corp. PU/DL-Medium-Term Nts 2017(22)	XS1577411108	UYU	0	15.000
13,5000 % International Finance Corp. SU/DL-Medium-Term Nts 2020(21)	XS2265024088	UZS	0	18.777.000
8,7000 % International Finance Corp. SU/DL-Medium-Term Nts 2020(22)	XS2106835932	UZS	0	35.000.000
15,8000 % International Finance Corp. UH/DL-Medium-Term Nts 2019(21)	XS2051943392	UAH	0	32.400
15,2500 % International Finance Corp. UH/DL-Medium-Term Nts 2019(22)	XS2022264779	UAH	0	50.000
1,3750 % Korea, Republik SW-Treas. Bds 2016(21)Ser.2109	KR103501G695	KRW	0	215.000
1,6250 % Korea, Republik SW-Treas. Bds 2019(22)	KR103501G968	KRW	0	1.000.000
4,1940 % Malaysia MR-Bonds 2015(22)	MYBGL1500018	MYR	0	5.000
3,2150 % Ontario Power Generation Inc. CD-Medium-Term Nts 2020(20/30)	CA68321ZAG69	CAD	0	1.000
2,6900 % PKO Bank Hipoteczny S.A. ZY-Mortg. Covered MTN 2017(21)	PLPKOHP00058	PLN	0	3.000
1,8000 % Raiffeisen Bank Intl AG KC-Med.-Term Nts 2019(22) 182	AT000B014634	CZK	0	39.990
3,1000 % Raiffeisen Bank Intl AG KK-Medium-Term Notes 2016(21)	XS1473496534	HRK	0	3.000
5,1500 % Raiffeisen Bank Intl AG LN-FLR Med.-Term Nts 19(22)189	AT000B014709	RON	0	5.000
4,5000 % Raiffeisen Bank Intl AG LN-Med.-Term Nts 2019(22) 167	AT000B014501	RON	0	2.000
0,0000 % Société Générale S.A. EO-FLR Forex Lkd MTN 2018(21)	XS1853067046	EUR	0	100
11,1753 % Société Générale S.A. EO-FLR Forex Lkd MTN 2020(22)	XS2120813378	EUR	0	1.500
5,3781 % Société Générale S.A. EO-FLR Forex Lkd MTN 2020(22)	XS2108394458	EUR	0	1.000
4,7878 % Société Générale S.A. EO-FLR Forex Lkd MTN 2020(22)	XS2088024372	EUR	0	900
7,0000 % Standard Chartered Bank DL-FLR Forex Lkd MTN 2020(21)	XS2275269806	USD	0	2.600
3,6500 % Thailand BA-Bonds 2010(21)	TH0623031C01	THB	0	20.000
3,8500 % Thailand BA-Bonds 2010(25)	TH0623035C07	THB	0	20.000
1,4500 % Thailand BA-Bonds 2019(24)	TH0623A34C09	THB	0	30.000
13,6306 % The Stand.Bk of Sth Afr. Ltd. DL-FLR Forex Lkd MTN 2019(21)	XS2092380125	USD	0	2.500

Die Gesellschaft sorgt dafür, dass eine unangemessene Beeinträchtigung von Anlegerinteressen durch Transaktionskosten vermieden wird, indem unter Berücksichtigung der Anlageziele dieses Sondervermögens ein Schwellenwert für die Transaktionskosten bezogen auf das durchschnittliche Fondsvolumen sowie für eine Portfolioumschlagsrate festgelegt wurde.

Die Gesellschaft überwacht die Einhaltung der Schwellenwerte und ergreift im Falle des Überschreitens weitere Maßnahmen.

^*) Bei den nichtnotierten Wertpapieren können technisch bedingt auch endfällige Wertpapiere ausgewiesen werden.

Jahresbericht
Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK A

Ertrags- und Aufwandsrechnung (inkl. Ertragsausgleich)
für den Zeitraum vom 01.08.2021 bis 31.07.2022

				insgesamt	je Anteil
I. Erträge
1. Dividenden inländischer Aussteller (vor Körperschaft-/Kapitalertragsteuer)			EUR	0,00	0,00
2. Dividenden ausländischer Aussteller (vor Quellensteuer)			EUR	0,00	0,00
3. Zinsen aus inländischen Wertpapieren			EUR	491.867,08	0,08
4. Zinsen aus ausländischen Wertpapieren (vor Quellensteuer)			EUR	32.899.490,57	5,65
5. Zinsen aus Liquiditätsanlagen im Inland			EUR	8.857,65	0,00
6. Zinsen aus Liquiditätsanlagen im Ausland (vor Quellensteuer)			EUR	0,00	0,00
7. Erträge aus Investmentanteilen			EUR	0,00	0,00
8. Erträge aus Wertpapier- Darlehen- und -Pensionsgeschäften			EUR	0,00	0,00
9. Abzug inländischer Körperschaft-/Kapitalertragsteuer			EUR	0,00	0,00
10. Abzug ausländischer Quellensteuer			EUR	-24.247,77	0,00
11. Sonstige Erträge			EUR	37.154,49	0,01
Summe der Erträge			EUR	33.413.122,03	5,74
II. Aufwendungen
1. Zinsen aus Kreditaufnahmen			EUR	-13.083,92	0,00
2. Verwaltungsvergütung			EUR	-2.450.551,50	-0,43
– Verwaltungsvergütung	EUR	-2.450.551,50
– Beratungsvergütung	EUR	0,00
– Asset Management Gebühr	EUR	0,00
3. Verwahrstellenvergütung			EUR	-156.988,46	-0,03
4. Prüfungs- und Veröffentlichungskosten			EUR	-14.403,23	0,00
5. Sonstige Aufwendungen			EUR	-258.054,08	-0,04
– Depotgebühren	EUR	-51.685,14
– Ausgleich ordentlicher Aufwand	EUR	-141.323,18
– Sonstige Kosten	EUR	-65.045,75
Summe der Aufwendungen			EUR	-2.893.081,18	-0,50
III. Ordentlicher Nettoertrag			EUR	30.520.040,85	5,24
IV. Veräußerungsgeschäfte
1. Realisierte Gewinne			EUR	5.684.485,56	0,98
2. Realisierte Verluste			EUR	-16.418.475,67	-2,82
Ergebnis aus Veräußerungsgeschäften			EUR	-10.733.990,11	-1,84
V. Realisiertes Ergebnis des Geschäftsjahres			EUR	19.786.050,73	3,40
1. Nettoveränderung der nicht realisierten Gewinne			EUR	22.523.462,82	3,87
2. Nettoveränderung der nicht realisierten Verluste			EUR	-27.913.902,00	-4,80
VI. Nicht realisiertes Ergebnis des Geschäftsjahres			EUR	-5.390.439,18	-0,93
VII. Ergebnis des Geschäftsjahres			EUR	14.395.611,55	2,47

Entwicklung des Sondervermögens

				2021/2022
I. Wert des Sondervermögens am Beginn des Geschäftsjahres			EUR	472.504.925,70
1. Ausschüttung für das Vorjahr/Steuerabschlag für das Vorjahr			EUR	-27.209.039,27
2. Zwischenausschüttungen			EUR	0,00
3. Mittelzufluss/-abfluss (netto)			EUR	64.851.894,74
a) Mittelzuflüsse aus Anteilschein-Verkäufen	EUR	78.456.799,11
b) Mittelabflüsse aus Anteilschein-Rücknahmen	EUR	-13.604.904,37
4. Ertragsausgleich/Aufwandsausgleich			EUR	-678.621,50
5. Ergebnis des Geschäftsjahres			EUR	14.395.611,55
davon nicht realisierte Gewinne	EUR	22.523.462,82
davon nicht realisierte Verluste	EUR	-27.913.902,00
II. Wert des Sondervermögens am Ende des Geschäftsjahres			EUR	523.864.771,22

Verwendung der Erträge des Sondervermögens

Berechnung der Ausschüttung insgesamt und je Anteil

		insgesamt	je Anteil
I. Für die Ausschüttung verfügbar	EUR	39.371.539,56	6,77
1. Vortrag aus Vorjahr	EUR	3.389.067,15	0,59
2. Realisiertes Ergebnis des Geschäftsjahres	EUR	19.786.050,73	3,40
3. Zuführung aus dem Sondervermögen ^*)	EUR	16.196.421,68	2,78
II. Nicht für die Ausschüttung verwendet	EUR	10.267.493,41	1,77
1. Der Wiederanlage zugeführt	EUR	0,00	0,00
2. Vortrag auf neue Rechnung	EUR	10.267.493,41	1,77
III. Gesamtausschüttung	EUR	29.104.046,15	5,00
1. Zwischenausschüttung	EUR	0,00	0,00
2. Endausschüttung	EUR	29.104.046,15	5,00

^*) Die Zuführung aus dem Sondervermögen resultiert aus der Berücksichtigung von realisierten Verlusten und beruht auf der Annahme einer nach den Anlagebedingungen maximalen Ausschüttung.

Vergleichende Übersicht über die letzten drei Geschäftsjahre

Geschäftsjahr	Umlaufende Anteile am Ende des Geschäftsjahres		Fondsvermögen am Ende des Geschäftsjahres		Anteilwert am Ende des Geschäftsjahres
2018/2019	Stück	1.521.048	EUR	163.454.577,54	EUR	107,46
2019/2020	Stück	4.453.246	EUR	419.049.537,83	EUR	94,10
2020/2021	Stück	5.081.330	EUR	472.504.925,70	EUR	92,99
2021/2022	Stück	5.820.809	EUR	523.864.771,22	EUR	90,00

Jahresbericht
Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK T

Ertrags- und Aufwandsrechnung (inkl. Ertragsausgleich)
für den Zeitraum vom 01.08.2021 bis 31.07.2022

				insgesamt	je Anteil
I. Erträge
1. Dividenden inländischer Aussteller (vor Körperschaft-/Kapitalertragsteuer)			EUR	0,00	0,00
2. Dividenden ausländischer Aussteller (vor Quellensteuer)			EUR	0,00	0,00
3. Zinsen aus inländischen Wertpapieren			EUR	60.078,53	0,10
4. Zinsen aus ausländischen Wertpapieren (vor Quellensteuer)			EUR	4.029.502,97	6,72
5. Zinsen aus Liquiditätsanlagen im Inland			EUR	1.092,85	0,00
6. Zinsen aus Liquiditätsanlagen im Ausland (vor Quellensteuer)			EUR	0,00	0,00
7. Erträge aus Investmentanteilen			EUR	0,00	0,00
8. Erträge aus Wertpapier- Darlehen- und -Pensionsgeschäften			EUR	0,00	0,00
9. Abzug inländischer Körperschaft-/Kapitalertragsteuer			EUR	0,00	0,00
10. Abzug ausländischer Quellensteuer			EUR	-2.952,83	0,00
11. Sonstige Erträge			EUR	4.554,05	0,01
Summe der Erträge			EUR	4.092.275,57	6,83
II. Aufwendungen
1. Zinsen aus Kreditaufnahmen			EUR	-2.801,84	0,00
2. Verwaltungsvergütung			EUR	-497.401,32	-0,83
– Verwaltungsvergütung	EUR	-497.401,32
– Beratungsvergütung	EUR	0,00
– Asset Management Gebühr	EUR	0,00
3. Verwahrstellenvergütung			EUR	-31.444,64	-0,05
4. Prüfungs- und Veröffentlichungskosten			EUR	-3.351,47	-0,01
5. Sonstige Aufwendungen			EUR	181.338,67	0,30
– Depotgebühren	EUR	-7.298,63
– Ausgleich ordentlicher Aufwand	EUR	201.909,92
– Sonstige Kosten	EUR	-13.272,62
Summe der Aufwendungen			EUR	-353.660,59	-0,59
III. Ordentlicher Nettoertrag			EUR	3.738.614,98	6,24
IV. Veräußerungsgeschäfte
1. Realisierte Gewinne			EUR	698.689,16	1,17
2. Realisierte Verluste			EUR	-2.010.419,92	-3,35
Ergebnis aus Veräußerungsgeschäften			EUR	-1.311.730,75	-2,18
V. Realisiertes Ergebnis des Geschäftsjahres			EUR	2.426.884,23	4,06
1. Nettoveränderung der nicht realisierten Gewinne			EUR	5.354.056,90	8,93
2. Nettoveränderung der nicht realisierten Verluste			EUR	-7.062.339,63	-11,78
VI. Nicht realisiertes Ergebnis des Geschäftsjahres			EUR	-1.708.282,73	-2,85
VII. Ergebnis des Geschäftsjahres			EUR	718.601,50	1,21

Entwicklung des Sondervermögens

				2021/2022
I. Wert des Sondervermögens am Beginn des Geschäftsjahres			EUR	96.550.035,12
1. Ausschüttung für das Vorjahr/Steuerabschlag für das Vorjahr			EUR	0,00
2. Zwischenausschüttungen			EUR	0,00
3. Mittelzufluss/-abfluss (netto)			EUR	-33.981.299,21
a) Mittelzuflüsse aus Anteilschein-Verkäufen	EUR	15.793.351,40
b) Mittelabflüsse aus Anteilschein-Rücknahmen	EUR	-49.774.650,61
4. Ertragsausgleich/Aufwandsausgleich			EUR	1.314.746,68
5. Ergebnis des Geschäftsjahres			EUR	718.601,50
davon nicht realisierte Gewinne	EUR	5.354.056,90
davon nicht realisierte Verluste	EUR	-7.062.339,63
II. Wert des Sondervermögens am Ende des Geschäftsjahres			EUR	64.602.084,09

Verwendung der Erträge des Sondervermögens

Berechnung der Wiederanlage insgesamt und je Anteil

		insgesamt	je Anteil
I. Für die Wiederanlage verfügbar
1. Realisiertes Ergebnis des Geschäftsjahres	EUR	2.426.884,23	4,06
2. Zuführung aus dem Sondervermögen	EUR	0,00	0,00
3. Steuerabschlag für das Geschäftsjahr	EUR	0,00	0,00
II. Wiederanlage	EUR	2.426.884,23	4,06

Vergleichende Übersicht über die letzten drei Geschäftsjahre

Geschäftsjahr	Umlaufende Anteile am Ende des Geschäftsjahres		Fondsvermögen am Ende des Geschäftsjahres		Anteilwert am Ende des Geschäftsjahres
2018/2019	Stück	246.809	EUR	26.520.941,12	EUR	107,46
2019/2020	Stück	644.299	EUR	64.272.693,09	EUR	99,76
2020/2021	Stück	919.821	EUR	96.550.035,12	EUR	104,97
2021/2022	Stück	599.324	EUR	64.602.084,09	EUR	107,79

Jahresbericht
Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK P

Ertrags- und Aufwandsrechnung (inkl. Ertragsausgleich)
für den Zeitraum vom 01.08.2021 bis 31.07.2022

				insgesamt	je Anteil
I. Erträge
1. Dividenden inländischer Aussteller (vor Körperschaft-/Kapitalertragsteuer)			EUR	0,00	0,00
2. Dividenden ausländischer Aussteller (vor Quellensteuer)			EUR	0,00	0,00
3. Zinsen aus inländischen Wertpapieren			EUR	2.490,69	0,08
4. Zinsen aus ausländischen Wertpapieren (vor Quellensteuer)			EUR	166.550,25	5,67
5. Zinsen aus Liquiditätsanlagen im Inland			EUR	44,77	0,00
6. Zinsen aus Liquiditätsanlagen im Ausland (vor Quellensteuer)			EUR	0,00	0,00
7. Erträge aus Investmentanteilen			EUR	0,00	0,00
8. Erträge aus Wertpapier- Darlehen- und -Pensionsgeschäften			EUR	0,00	0,00
9. Abzug inländischer Körperschaft-/Kapitalertragsteuer			EUR	0,00	0,00
10. Abzug ausländischer Quellensteuer			EUR	-122,66	0,00
11. Sonstige Erträge			EUR	187,81	0,01
Summe der Erträge			EUR	169.150,85	5,76
II. Aufwendungen
1. Zinsen aus Kreditaufnahmen			EUR	-69,27	0,00
2. Verwaltungsvergütung			EUR	-26.898,41	-0,92
– Verwaltungsvergütung	EUR	-26.898,41
– Beratungsvergütung	EUR	0,00
– Asset Management Gebühr	EUR	0,00
3. Verwahrstellenvergütung			EUR	-819,94	-0,03
4. Prüfungs- und Veröffentlichungskosten			EUR	-73,95	0,00
5. Sonstige Aufwendungen			EUR	-1.125,90	-0,04
– Depotgebühren	EUR	-261,85
– Ausgleich ordentlicher Aufwand	EUR	-527,65
– Sonstige Kosten	EUR	-336,40
Summe der Aufwendungen			EUR	-28.987,46	-0,99
III. Ordentlicher Nettoertrag			EUR	140.163,39	4,77
IV. Veräußerungsgeschäfte
1. Realisierte Gewinne			EUR	28.765,18	0,98
2. Realisierte Verluste			EUR	-83.138,67	-2,83
Ergebnis aus Veräußerungsgeschäften			EUR	-54.373,49	-1,85
V. Realisiertes Ergebnis des Geschäftsjahres			EUR	85.789,90	2,92
1. Nettoveränderung der nicht realisierten Gewinne			EUR	110.877,26	3,78
2. Nettoveränderung der nicht realisierten Verluste			EUR	-140.730,01	-4,79
VI. Nicht realisiertes Ergebnis des Geschäftsjahres			EUR	-29.852,75	-1,01
VII. Ergebnis des Geschäftsjahres			EUR	55.937,15	1,91

Entwicklung des Sondervermögens

				2021/2022
I. Wert des Sondervermögens am Beginn des Geschäftsjahres			EUR	2.607.429,89
1. Ausschüttung für das Vorjahr/Steuerabschlag für das Vorjahr			EUR	-138.359,16
2. Zwischenausschüttungen			EUR	0,00
3. Mittelzufluss/-abfluss (netto)			EUR	120.253,28
a) Mittelzuflüsse aus Anteilschein-Verkäufen	EUR	394.629,16
b) Mittelabflüsse aus Anteilschein-Rücknahmen	EUR	-274.375,88
4. Ertragsausgleich/Aufwandsausgleich			EUR	-1.002,96
5. Ergebnis des Geschäftsjahres			EUR	55.937,15
davon nicht realisierte Gewinne	EUR	110.877,26
davon nicht realisierte Verluste	EUR	-140.730,01
II. Wert des Sondervermögens am Ende des Geschäftsjahres			EUR	2.644.258,20

Verwendung der Erträge des Sondervermögens

Berechnung der Ausschüttung insgesamt und je Anteil

		insgesamt	je Anteil
I. Für die Ausschüttung verfügbar	EUR	174.524,95	5,94
1. Vortrag aus Vorjahr	EUR	6.709,16	0,23
2. Realisiertes Ergebnis des Geschäftsjahres	EUR	85.789,90	2,92
3. Zuführung aus dem Sondervermögen ^*)	EUR	82.025,89	2,79
II. Nicht für die Ausschüttung verwendet	EUR	35.058,26	1,19
1. Der Wiederanlage zugeführt	EUR	0,00	0,00
2. Vortrag auf neue Rechnung	EUR	35.058,26	1,19
III. Gesamtausschüttung	EUR	139.466,68	4,75
1. Zwischenausschüttung	EUR	0,00	0,00
2. Endausschüttung	EUR	139.466,68	4,75

^*) Die Zuführung aus dem Sondervermögen resultiert aus der Berücksichtigung von realisierten Verlusten und beruht auf der Annahme einer nach den Anlagebedingungen maximalen Ausschüttung.

Vergleichende Übersicht über die letzten drei Geschäftsjahre

Geschäftsjahr	Umlaufende Anteile am Ende des Geschäftsjahres		Fondsvermögen am Ende des Geschäftsjahres		Anteilwert am Ende des Geschäftsjahres
2018/2019	Stück	1.202	EUR	125.065,40	EUR	104,05
2019/2020	Stück	23.419	EUR	2.206.661,31	EUR	94,23
2020/2021	Stück	27.997	EUR	2.607.429,89	EUR	93,13
2021/2022	Stück	29.361	EUR	2.644.258,20	EUR	90,06

Jahresbericht
Capitulum Sustainable Local Currency Bond Fonds UI

Ertrags- und Aufwandsrechnung (inkl. Ertragsausgleich)
für den Zeitraum vom 01.08.2021 bis 31.07.2022

				insgesamt
I. Erträge
1. Dividenden inländischer Aussteller (vor Körperschaft-/Kapitalertragsteuer)			EUR	0,00
2. Dividenden ausländischer Aussteller (vor Quellensteuer)			EUR	0,00
3. Zinsen aus inländischen Wertpapieren			EUR	554.436,30
4. Zinsen aus ausländischen Wertpapieren (vor Quellensteuer)			EUR	37.095.543,79
5. Zinsen aus Liquiditätsanlagen im Inland			EUR	9.995,28
6. Zinsen aus Liquiditätsanlagen im Ausland (vor Quellensteuer)			EUR	0,00
7. Erträge aus Investmentanteilen			EUR	0,00
8. Erträge aus Wertpapier- Darlehen- und -Pensionsgeschäften			EUR	0,00
9. Abzug inländischer Körperschaft-/Kapitalertragsteuer			EUR	0,00
10. Abzug ausländischer Quellensteuer			EUR	-27.323,26
11. Sonstige Erträge			EUR	41.896,35
Summe der Erträge			EUR	37.674.548,46
II. Aufwendungen
1. Zinsen aus Kreditaufnahmen			EUR	-15.955,03
2. Verwaltungsvergütung			EUR	-2.974.851,23
– Verwaltungsvergütung	EUR	-2.974.851,23
– Beratungsvergütung	EUR	0,00
– Asset Management Gebühr	EUR	0,00
3. Verwahrstellenvergütung			EUR	-189.253,03
4. Prüfungs- und Veröffentlichungskosten			EUR	-17.828,65
5. Sonstige Aufwendungen			EUR	-77.841,30
– Depotgebühren	EUR	-59.245,63
– Ausgleich ordentlicher Aufwand	EUR	60.059,10
– Sonstige Kosten	EUR	-78.654,77
Summe der Aufwendungen			EUR	-3.275.729,24
III. Ordentlicher Nettoertrag			EUR	34.398.819,22
IV. Veräußerungsgeschäfte
1. Realisierte Gewinne			EUR	6.411.939,90
2. Realisierte Verluste			EUR	-18.512.034,26
Ergebnis aus Veräußerungsgeschäften			EUR	-12.100.094,36
V. Realisiertes Ergebnis des Geschäftsjahres			EUR	22.298.724,86
1. Nettoveränderung der nicht realisierten Gewinne			EUR	27.988.396,98
2. Nettoveränderung der nicht realisierten Verluste			EUR	-35.116.971,64
VI. Nicht realisiertes Ergebnis des Geschäftsjahres			EUR	-7.128.574,66
VII. Ergebnis des Geschäftsjahres			EUR	15.170.150,20

Entwicklung des Sondervermögens

				2021/2022
I. Wert des Sondervermögens am Beginn des Geschäftsjahres			EUR	571.662.390,71
1. Ausschüttung für das Vorjahr/Steuerabschlag für das Vorjahr			EUR	-27.347.398,43
2. Zwischenausschüttungen			EUR	0,00
3. Mittelzufluss/-abfluss (netto)			EUR	30.990.848,81
a) Mittelzuflüsse aus Anteilschein-Verkäufen	EUR	94.644.779,67
b) Mittelabflüsse aus Anteilschein-Rücknahmen	EUR	-63.653.930,86
4. Ertragsausgleich/Aufwandsausgleich			EUR	635.122,22
5. Ergebnis des Geschäftsjahres			EUR	15.170.150,20
davon nicht realisierte Gewinne	EUR	27.988.396,98
davon nicht realisierte Verluste	EUR	-35.116.971,64
II. Wert des Sondervermögens am Ende des Geschäftsjahres			EUR	591.111.113,51

Anteilklassenmerkmale im Überblick

Anteilklasse	Mindestanlagesumme in Währung	Ausgabeaufschlag bis zu 5,00%, derzeit (Angabe in %)	Verwaltungsvergütung bis zu 1,500% p.a., derzeit (Angabe in % p.a.)	Ertragsverwendung	Währung
Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK A	100.000	0,00	0,500	Ausschüttung mit Zwischenausschüttung	EUR
Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK T	100.000	0,00	0,500	Thesaurierer	EUR
Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK P	keine	3,00	1,050	Ausschüttung ohne Zwischenausschüttung	EUR

Anhang gem. § 7 Nr. 9 KARBV

Angaben nach der Derivateverordnung

das durch Derivate erzielte zugrundeliegende Exposure	EUR	0,00
Bestand der Wertpapiere am Fondsvermögen (in %)		96,47
Bestand der Derivate am Fondsvermögen (in %)		0,00

Bei der Ermittlung der Auslastung der Marktrisikoobergrenze für diesen Fonds wendet die Gesellschaft seit 14.08.2018 den qualifizierten Ansatz im Sinne der Derivate-Verordnung anhand eines Vergleichsvermögens an. Die Value-at-Risk-Kennzahlen wurden auf Basis der Methode der historischen Simulation mit den Parametern 99 % Konfidenzniveau und 1 Tag Haltedauer unter Verwendung eines effektiven, historischen Beobachtungszeitraums von einem Jahr berechnet.

Unter dem Marktrisiko versteht man das Risiko, das sich aus der ungünstigen Entwicklung von Marktpreisen für das Sondervermögen ergibt.

Potenzieller Risikobetrag für das Marktrisiko gem. § 37 Abs. 4 DerivateV

kleinster potenzieller Risikobetrag	0,60 %
größter potenzieller Risikobetrag	1,17 %
durchschnittlicher potenzieller Risikobetrag	0,82 %

Im Geschäftsjahr erreichte durchschnittliche Hebelwirkung durch Derivategeschäfte:

0,97

Zusammensetzung des Vergleichsvermögens zum Berichtsstichtag

JPM Emerging Local Markets Index Plus Total Return (USD) (Bloomberg: JPPUELM INDEX) in EUR	50,00 %
JPM Government Bond Index Emerging Markets Global Diversified Total Return (USD) (Bloomberg: JGENVUUG INDEX) in EUR	50,00 %

Sonstige Angaben

Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK A

Anteilwert	EUR	90,00
Ausgabepreis	EUR	90,00
Rücknahmepreis	EUR	90,00
Anzahl Anteile	STK	5.820.809

Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK T

Anteilwert	EUR	107,79
Ausgabepreis	EUR	107,79
Rücknahmepreis	EUR	107,79
Anzahl Anteile	STK	599.324

Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK P

Anteilwert	EUR	90,06
Ausgabepreis	EUR	92,76
Rücknahmepreis	EUR	90,06
Anzahl Anteile	STK	29.361

Angabe zu den Verfahren zur Bewertung der Vermögensgegenstände

Bewertung

Die nachfolgend dargestellten Verfahren zur Bewertung der Vermögensgegenstände decken eventuelle aus der Covid-19 Pandemie resultierenden Marktauswirkungen ab.

Darüber hinausgehende Bewertungsanpassungen waren nicht erforderlich.

Für Devisen, Aktien, Anleihen und Derivate, die zum Handel an einer Börse oder an einem anderen organisierten Markt zugelassen oder in diesen einbezogen sind, wird der letzte verfügbare handelbare Kurs gemäß § 27 KARBV zugrunde gelegt.

Für Investmentanteile werden die aktuellen Werte, für Bankguthaben und Verbindlichkeiten der Nennwert bzw. Rückzahlungsbetrag gemäß § 29 KARBV zugrunde gelegt.

Für Vermögensgegenstände, die weder zum Handel an einer Börse noch an einem anderen organisierten Markt zugelassen oder in den regulierten Markt oder Freiverkehr einer Börse einbezogen sind oder für die kein handelbarer Kurs verfügbar ist, werden gemäß § 28 KARBV i.V.m. § 168 Absatz 3 KAGB die Verkehrswerte zugrunde gelegt, die sich bei sorgfältiger Einschätzung nach geeigneten Bewertungsmodellen unter Berücksichtigung der aktuellen Marktgegebenheiten ergeben.

Unter dem Verkehrswert ist der Betrag zu verstehen, zu dem der jeweilige Vermögensgegenstand in einem Geschäft zwischen sachverständigen, vertragswilligen und unabhängigen Geschäftspartnern ausgetauscht werden könnte.

Angaben zur Transparenz sowie zur Gesamtkostenquote

Gesamtkostenquote

Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK A

Die Gesamtkostenquote (ohne Transaktionskosten) für das abgelaufene Geschäftsjahr beträgt

0,54 %

Die Gesamtkostenquote drückt sämtliche vom Sondervermögen im Jahresverlauf getragenen Kosten und Zahlungen (ohne Transaktionskosten) im Verhältnis zum durchschnittlichen Nettoinventarwert des Sondervermögens aus.

Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK T

Die Gesamtkostenquote (ohne Transaktionskosten) für das abgelaufene Geschäftsjahr beträgt

0,54 %

Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK P

Die Gesamtkostenquote (ohne Transaktionskosten) für das abgelaufene Geschäftsjahr beträgt

1,09 %

An die Verwaltungsgesellschaft oder Dritte gezahlte Pauschalvergütungen

EUR

0,00

Hinweis gem. § 101 Abs. 2 Nr. 3 KAGB (Kostentransparenz)

Die Gesellschaft erhält aus dem Sondervermögen die ihr zustehende Verwaltungsvergütung. Ein wesentlicher Teil der Verwaltungsvergütung wird für Vergütungen an Vermittler von Anteilen des Sondervermögens verwendet. Der Gesellschaft fließen keine Rückvergütungen von den an die Verwahrstelle und an Dritte aus dem Sondervermögen geleisteten Vergütungen und Aufwendungserstattungen zu. Sie hat im Zusammenhang mit Handelsgeschäften für das Sondervermögen keine geldwerten Vorteile von Handelspartnern erhalten.

Wesentliche sonstige Erträge und sonstige Aufwendungen

Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK A

Wesentliche sonstige Erträge:	EUR	0,00
Wesentliche sonstige Aufwendungen:	EUR	0,00

Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK T

Wesentliche sonstige Erträge:	EUR	0,00
Wesentliche sonstige Aufwendungen:	EUR	0,00

Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK P

Wesentliche sonstige Erträge:	EUR	0,00
Wesentliche sonstige Aufwendungen:	EUR	0,00

Transaktionskosten (Summe der Nebenkosten des Erwerbs (Anschaffungsnebenkosten) und der Kosten der Veräußerung der Vermögensgegenstände)

Transaktionskosten

EUR

3.505,54

Die Transaktionskosten berücksichtigen sämtliche Kosten, die im Geschäftsjahr für Rechnung des Fonds separat ausgewiesen bzw. abgerechnet wurden und in direktem Zusammenhang mit einem Kauf oder Verkauf von Vermögensgegenständen stehen.

Angaben zur Mitarbeitervergütung

Gesamtsumme der im abgelaufenen Wirtschaftsjahr der KVG gezahlten Mitarbeitervergütung	in Mio. EUR	67,4
davon feste Vergütung	in Mio. EUR	59,3
davon variable Vergütung	in Mio. EUR	8,1
Zahl der Mitarbeiter der KVG		737
Höhe des gezahlten Carried Interest	in EUR	0
Gesamtsumme der im abgelaufenen Wirtschaftsjahr der KVG gezahlten Vergütung an Risktaker	in Mio. EUR	7,8
davon Geschäftsleiter	in Mio. EUR	6,6
davon andere Risktaker	in Mio. EUR	1,2

Vergütungssystem der Kapitalverwaltungsgesellschaft

Die Universal-Investment-Gesellschaft mbH unterliegt den für Kapitalverwaltungsgesellschaften geltenden aufsichtsrechtlichen Vorgaben im Hinblick auf die Gestaltung ihres Vergütungssystems. Die detaillierte Ausgestaltung hat die Gesellschaft in einer Vergütungsrichtlinie geregelt, deren Ziel es ist, eine nachhaltige Vergütungssystematik unter Berücksichtigung von Sustainable Corporate Governance und unter Vermeidung von Fehlanreizen zur Eingehung übermäßiger Risiken (einschließlich einschlägiger Nachhaltigkeitsrisiken) sicherzustellen.

Das Vergütungssystem der Kapitalverwaltungsgesellschaft wird mindestens einmal jährlich durch den Vergütungsausschuss der Universal-Investment auf seine Angemessenheit und die Einhaltung aller rechtlichen sowie interner und externer regulatorischer Vorgaben überprüft. Es umfasst fixe und variable Vergütungselemente. Durch die Festlegung von Bandbreiten für die Gesamtzielvergütung ist gewährleistet, dass keine signifikante Abhängigkeit von der variablen Vergütung sowie ein angemessenes Verhältnis von variabler zu fixer Vergütung besteht. Für die Geschäftsführung der Kapitalverwaltungsgesellschaft und Mitarbeiter, deren Tätigkeiten einen wesentlichen Einfluss auf das Gesamtrisikoprofil der Kapitalverwaltungsgesellschaft und der von ihr verwalteten Investmentvermögen haben (Risk Taker) gelten besondere Regelungen.

Risikorelevante Mitarbeiter, deren variable Vergütung für das jeweilige Geschäftsjahr einen Schwellenwert von 50 TEUR nicht überschreitet, erhalten die variable Vergütung vollständig in Form einer Barleistung ausgezahlt. Wird für risikorelevante Mitarbeiter dieser Schwellenwert überschritten, wird zwingend ein Anteil von 40 % der variablen Vergütung über einen Zeitraum von drei Jahren aufgeschoben.

Der aufgeschobene Anteil der Vergütung ist während dieses Zeitraums risikoabhängig, d.h. er kann im Fall von negativen Erfolgsbeiträgen des Mitarbeiters oder der Kapitalverwaltungsgesellschaft insgesamt gekürzt werden. Jeweils am Ende jedes Jahres der Wartezeit wird der aufgeschobene Vergütungsanteil anteilig unverfallbar und zum jeweiligen Zahlungstermin ausgezahlt.

Soweit das Portfolio-Management ausgelagert ist, werden keine Mitarbeitervergütungen direkt aus dem Fonds gezahlt.

Angaben gemäß § 101 Abs. 2 Nr. 5 KAGB

Wesentliche mittel- bis langfristigen Risiken

Die Angaben der wesentlichen mittel- bis langfristigen Risiken erfolgt innerhalb des Tätigkeitsberichts.

Zusammensetzung des Portfolios, die Portfolioumsätze und die Portfolioumsatzkosten

Die Angaben zu der Zusammensetzung des Portfolios erfolgen innerhalb der Vermögensaufstellung.

Die Angaben zu den Portfolioumsätzen erfolgen innerhalb der Vermögensaufstellung und innerhalb der Aufstellung der während des Berichtszeitraumes abgeschlossene Geschäfte.

Die Angabe zu den Transaktionskosten erfolgt im Anhang.

Berücksichtigung der mittel- bis langfristigen Entwicklung der Gesellschaft bei der Anlageentscheidung

Die Auswahl von Einzeltiteln richtet sich nach der Anlagestrategie. Die vertraglichen Grundlagen für die Anlageentscheidung finden sich in den vereinbarten Anlagebedingungen und ggf. Anlagerichtlinien.

Eine Berücksichtigung der mittel- bis langfristigen Entwicklung der Portfoliogesellschaften erfolgt, wenn diese in den Vertragsbedingungen vorgeschrieben ist.

Einsatz von Stimmrechtsberatern

Zum Einsatz von Stimmrechtsberatern verweisen wir auf den neuen Mitwirkungsbericht auf der Homepage https://www.universal-investment.com/de/permanent-seiten/compliance/mitwirkungspolitik.

Handhabung der Wertpapierleihe und zum Umgang mit Interessenkonflikten im Rahmen der Mitwirkung in den Gesellschaften, insbesondere durch Ausübung von Aktionärsrechten

Zur grundsätzlichen Handhabung der Wertpapierleihe und zum Umgang mit Interessenkonflikten im Rahmen der Mitwirkung der Gesellschaft, insbesondere durch die Ausübung von Aktionärsrechten, verweisen wir auf unsere aktuelle Mitwirkungspolitik auf der Homepage https://www.universal-investment.com/de/permanent-seiten/compliance/mitwirkungspolitik.

Anhang Angaben zu nichtfinanziellen Leistungsindikatoren

Artikel 8 Offenlegungs-Verordnung (Finanzprodukte, die ökologische und/oder soziale Merkmale bewerben)

Mit Wirkung zum 29. Juli 2022 wurde die Einstufung des Sondervermögens nach den Kriterien der Offenlegungs-Verordnung für diesen Fonds von Artikel 9 auf Artikel 8 geändert.

Neben der Berücksichtigung von relevanten Nachhaltigkeitsrisiken im Sinne der Verordnung (EU) 2019/2088 des Europäischen Parlaments und des Rates vom 27. November 2019 über nachhaltigkeitsbezogene Offenlegungspflichten im Finanzdienstleistungssektor (nachfolgend Offenlegungs-Verordnung) in den Investitionsentscheidungsprozessen, bewarb dieses Sondervermögen ökologische und/oder soziale Merkmale (nachhaltigkeitsbezogene Kriterien) gemäß Artikel 8 der Offenlegungs-Verordnung.

Die ökologischen und/oder sozialen Merkmale wurden im Einklang mit den Vorgaben in den vorvertraglichen Informationen/ auf der relevanten Internetseite der Universal-Investment (Fondsselektor) bekannt gemacht. Die nachhaltigkeitsbezogenen Kriterien wurden im Rahmen der Investitionsentscheidung zugrunde gelegt und das Portfoliomanagement entsprechend ausgerichtet. Anlagestandards nach ökologischen und/oder sozialen Kriterien sind gemäß den Anlagerichtlinien in den Administrationssystemen der Universal-Investment hinterlegt und werden auf deren Einhaltung kontrolliert. Die individuellen nachhaltigkeitsbezogenen Kriterien des Sondervermögens werden standardmäßig über Positiv- oder Negativlisten abgebildet und geprüft. Soweit vertraglich fixiert werden Datenpunkte von MSCI zur Prüfung herangezogen.

Die Auswahl der Vermögensgegenstände erfolgt überwiegend im Einklang mit den beworbenen ökologischen und/oder sozialen Kriterien.

Vor dem Hintergrund der derzeit noch nicht abschließend bewertbaren Datenqualität hat sich die Universal-Investment entschieden, derzeit noch keine Mindestquoten für EU-Taxonomie-konforme Investitionen zu verankern. Demnach wird der Wert der ökologisch nachhaltigen Investitionen im Sondervermögen mit 0% angegeben, obgleich darauf verwiesen wird, dass bei den getätigten Investments auch EU-Taxonomie-konforme Anlagen beinhaltet sein können.

Der Grundsatz Vermeidung erheblicher Beeinträchtigungen im Sinne der EU-Taxonomie findet nur bei denjenigen dem Finanzprodukt zugrunde liegenden Investitionen Anwendung, die die EU-Kriterien für ökologisch nachhaltige Wirtschaftsaktivitäten berücksichtigen.

Die dem verbleibenden Teil dieses Finanzprodukts zugrunde liegenden Investitionen berücksichtigen nicht die EU-Kriterien für ökologisch nachhaltige Wirtschaftsaktivitäten im Sinne der EU-Taxonomie-Verordnung.

Die entsprechenden Ausweise, wie diese nachhaltigkeitsbezogenen Kriterien erfüllt werden, unterliegen gemäß Artikel 11 Absatz 4 der Offenlegungs-Verordnung der Ausarbeitung und Umsetzung entsprechender technischer Regulierungsstandards, in denen die Einzelheiten zu Inhalt und Darstellung festgelegt werden. Diese technischen Regulierungsstandards kommen entsprechend ab dem Anwendungszeitpunkt zum Einsatz. Derzeit können die vom Sondervermögen beworbenen ökologischen und/oder sozialen Merkmale den vorvertraglichen Informationen sowie der relevanten Internetseite der Universal-Investment (Fondsselektor) entnommen werden.

Frankfurt am Main, den 1. August 2022

Universal-Investment-Gesellschaft mbH

Die Geschäftsführung

Hinweis:

Der um freiwillige Angaben ergänzte Bericht ist kostenlos erhältlich bei der Universal-Investment-GmbH, Postfach 170548, 60079 Frankfurt am Main und auf der Internet-Seite der Gesellschaft unter http://fondsfinder.universal-investment.com/de.

VERMERK DES UNABHÄNGIGEN ABSCHLUSSPRÜFERS

An die Universal-Investment-Gesellschaft mbH, Frankfurt am Main

Prüfungsurteil

Wir haben den Jahresbericht des Sondervermögens Capitulum Sustainable Local Currency Bond Fonds UI – bestehend aus dem Tätigkeitsbericht für das Geschäftsjahr vom 1. August 2021 bis zum 31. Juli 2022, der Vermögensübersicht und der Vermögensaufstellung zum 31. Juli 2022, der Ertrags- und Aufwandsrechnung, der Verwendungsrechnung, der Entwicklungsrechnung für das Geschäftsjahr vom 1. August 2021 bis zum 31. Juli 2022 sowie der vergleichenden Übersicht über die letzten drei Geschäftsjahre, der Aufstellung der während des Berichtszeitraumes abgeschlossenen Geschäfte, soweit diese nicht mehr Gegenstand der Vermögensaufstellung sind, und dem Anhang – geprüft.

Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse entspricht der beigefügte Jahresbericht in allen wesentlichen Belangen den Vorschriften des deutschen Kapitalanlagegesetzbuchs (KAGB) und den einschlägigen europäischen Verordnungen und ermöglicht es unter Beachtung dieser Vorschriften, sich ein umfassendes Bild der tatsächlichen Verhältnisse und Entwicklungen des Sondervermögens zu verschaffen.

Grundlage für das Prüfungsurteil

Wir haben unsere Prüfung des Jahresberichts in Übereinstimmung mit § 102 KAGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführt. Unsere Verantwortung nach diesen Vorschriften und Grundsätzen ist im Abschnitt „Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresberichts“ unseres Vermerks weitergehend beschrieben. Wir sind von der Universal-Investment-Gesellschaft mbH unabhängig in Übereinstimmung mit den deutschen handelsrechtlichen und berufsrechtlichen Vorschriften und haben unsere sonstigen deutschen Berufspflichten in Übereinstimmung mit diesen Anforderungen erfüllt. Wir sind der Auffassung, dass die von uns erlangten Prüfungsnachweise ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unser Prüfungsurteil zum Jahresbericht zu dienen.

Verantwortung der gesetzlichen Vertreter für den Jahresbericht

Die gesetzlichen Vertreter der Universal-Investment-Gesellschaft mbH sind verantwortlich für die Aufstellung des Jahresberichts, der den Vorschriften des deutschen KAGB und den einschlägigen europäischen Verordnungen in allen wesentlichen Belangen entspricht und dafür, dass der Jahresbericht es unter Beachtung dieser Vorschriften ermöglicht, sich ein umfassendes Bild der tatsächlichen Verhältnisse und Entwicklungen des Sondervermögens zu verschaffen. Ferner sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die internen Kontrollen, die sie in Übereinstimmung mit diesen Vorschriften als notwendig bestimmt haben, um die Aufstellung des Jahresberichts zu ermöglichen, der frei von wesentlichen – beabsichtigten oder unbeabsichtigten – falschen Darstellungen ist.

Bei der Aufstellung des Jahresberichts sind die gesetzlichen Vertreter dafür verantwortlich, Ereignisse, Entscheidungen und Faktoren, welche die weitere Entwicklung des Investmentvermögens wesentlich beeinflussen können, in die Berichterstattung einzubeziehen. Das bedeutet u.a., dass die gesetzlichen Vertreter bei der Aufstellung des Jahresberichts die Fortführung des Sondervermögens durch die Universal-Investment-Gesellschaft mbH zu beurteilen haben und die Verantwortung haben, Sachverhalte im Zusammenhang mit der Fortführung des Sondervermögens, sofern einschlägig, anzugeben.

Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresberichts

Unsere Zielsetzung ist, hinreichende Sicherheit darüber zu erlangen, ob der Jahresbericht als Ganzes frei von wesentlichen – beabsichtigten oder unbeabsichtigten – falschen Darstellungen ist, sowie einen Vermerk zu erteilen, der unser Prüfungsurteil zum Jahresbericht beinhaltet.

Hinreichende Sicherheit ist ein hohes Maß an Sicherheit, aber keine Garantie dafür, dass eine in Übereinstimmung mit § 102 KAGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführte Prüfung eine wesentliche falsche Darstellung stets aufdeckt. Falsche Darstellungen können aus Verstößen oder Unrichtigkeiten resultieren und werden als wesentlich angesehen, wenn vernünftigerweise erwartet werden könnte, dass sie einzeln oder insgesamt die auf der Grundlage dieses Jahresberichts getroffenen wirtschaftlichen Entscheidungen von Adressaten beeinflussen.

Während der Prüfung üben wir pflichtgemäßes Ermessen aus und bewahren eine kritische Grundhaltung. Darüber hinaus

―	identifizieren und beurteilen wir die Risiken wesentlicher – beabsichtigter oder unbeabsichtigter – falscher Darstellungen im Jahresbericht, planen und führen Prüfungshandlungen als Reaktion auf diese Risiken durch sowie erlangen Prüfungsnachweise, die ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unser Prüfungsurteil zu dienen. Das Risiko, dass wesentliche falsche Darstellungen nicht aufgedeckt werden, ist bei Verstößen höher als bei Unrichtigkeiten, da Verstöße betrügerisches Zusammenwirken, Fälschungen, beabsichtigte Unvollständigkeiten, irreführende Darstellungen bzw. das Außerkraft setzen interner Kontrollen beinhalten können.
―	gewinnen wir ein Verständnis von dem für die Prüfung des Jahresberichts relevanten internen Kontrollsystem, um Prüfungshandlungen zu planen, die unter den gegebenen Umständen angemessen sind, jedoch nicht mit dem Ziel, ein Prüfungsurteil zur Wirksamkeit dieses Systems der Universal-Investment-Gesellschaft mbH abzugeben.
―	beurteilen wir die Angemessenheit der von den gesetzlichen Vertretern der Universal-Investment-Gesellschaft mbH bei der Aufstellung des Jahresberichts angewandten Rechnungslegungsmethoden sowie die Vertretbarkeit der von den gesetzlichen Vertretern dargestellten geschätzten Werte und damit zusammenhängenden Angaben.
―	ziehen wir Schlussfolgerungen auf der Grundlage erlangter Prüfungsnachweise, ob eine wesentliche Unsicherheit im Zusammenhang mit Ereignissen oder Gegebenheiten besteht, die bedeutsame Zweifel an der Fortführung des Sondervermögens durch die Universal-Investment-Gesellschaft mbH aufwerfen können. Falls wir zu dem Schluss kommen, dass eine wesentliche Unsicherheit besteht, sind wir verpflichtet, im Vermerk auf die dazugehörigen Angaben im Jahresbericht aufmerksam zu machen oder, falls diese Angaben unangemessen sind, unser Prüfungsurteil zu modifizieren. Wir ziehen unsere Schlussfolgerungen auf der Grundlage der bis zum Datum unseres Vermerks erlangten Prüfungsnachweise. Zukünftige Ereignisse oder Gegebenheiten können jedoch dazu führen, dass das Sondervermögen durch die Universal-Investment-Gesellschaft mbH nicht fortgeführt wird.
―	beurteilen wir die Gesamtdarstellung, den Aufbau und den Inhalt des Jahresberichts, einschließlich der Angaben sowie ob der Jahresbericht die zugrunde liegenden Geschäftsvorfälle und Ereignisse so darstellt, dass der Jahresbericht es unter Beachtung der Vorschriften des deutschen KAGB und der einschlägigen europäischen Verordnungen ermöglicht, sich ein umfassendes Bild der tatsächlichen Verhältnisse und Entwicklungen des Sondervermögens zu verschaffen.

Wir erörtern mit den für die Überwachung Verantwortlichen u.a. den geplanten Umfang und die Zeitplanung der Prüfung sowie bedeutsame Prüfungsfeststellungen, einschließlich etwaiger Mängel im internen Kontrollsystem, die wir während unserer Prüfung feststellen.

Frankfurt am Main, den 11. November 2022

KPMG AG
Wirtschaftsprüfungsgesellschaft

Schobel, Wirtschaftsprüfer

Neuf, Wirtschaftsprüfer

Universal-Investment-Gesellschaft mbH

Frankfurt am Main

Jahresbericht

Capitulum Sustainable Local Currency Bond Fonds UI

Tätigkeitsbericht für den Berichtszeitraum vom 1. August 2021 bis 31. Juli 2022

Vermögensübersicht zum 31.07.2022

Vermögensaufstellung zum 31.07.2022

Wertpapierkurse bzw. Marktsätze

Devisenkurse (in Mengennotiz)

Während des Berichtszeitraumes abgeschlossene Geschäfte, soweit sie nicht mehr in der Vermögensaufstellung erscheinen

Jahresbericht Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK A

Ertrags- und Aufwandsrechnung (inkl. Ertragsausgleich) für den Zeitraum vom 01.08.2021 bis 31.07.2022

Entwicklung des Sondervermögens

Verwendung der Erträge des Sondervermögens

Berechnung der Ausschüttung insgesamt und je Anteil

Vergleichende Übersicht über die letzten drei Geschäftsjahre

Jahresbericht Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK T

Ertrags- und Aufwandsrechnung (inkl. Ertragsausgleich) für den Zeitraum vom 01.08.2021 bis 31.07.2022

Entwicklung des Sondervermögens

Verwendung der Erträge des Sondervermögens

Berechnung der Wiederanlage insgesamt und je Anteil

Vergleichende Übersicht über die letzten drei Geschäftsjahre

Jahresbericht Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK P

Ertrags- und Aufwandsrechnung (inkl. Ertragsausgleich) für den Zeitraum vom 01.08.2021 bis 31.07.2022

Entwicklung des Sondervermögens

Verwendung der Erträge des Sondervermögens

Berechnung der Ausschüttung insgesamt und je Anteil

Vergleichende Übersicht über die letzten drei Geschäftsjahre

Jahresbericht Capitulum Sustainable Local Currency Bond Fonds UI

Ertrags- und Aufwandsrechnung (inkl. Ertragsausgleich) für den Zeitraum vom 01.08.2021 bis 31.07.2022

Entwicklung des Sondervermögens

Anteilklassenmerkmale im Überblick

Anhang gem. § 7 Nr. 9 KARBV

VERMERK DES UNABHÄNGIGEN ABSCHLUSSPRÜFERS

Tätigkeitsbericht
für den Berichtszeitraum vom 1. August 2021 bis 31. Juli 2022

Jahresbericht
Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK A

Ertrags- und Aufwandsrechnung (inkl. Ertragsausgleich)
für den Zeitraum vom 01.08.2021 bis 31.07.2022

Jahresbericht
Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK T

Ertrags- und Aufwandsrechnung (inkl. Ertragsausgleich)
für den Zeitraum vom 01.08.2021 bis 31.07.2022

Jahresbericht
Capitulum Sust. Local Currency Bond Fonds UI AK P

Ertrags- und Aufwandsrechnung (inkl. Ertragsausgleich)
für den Zeitraum vom 01.08.2021 bis 31.07.2022

Jahresbericht
Capitulum Sustainable Local Currency Bond Fonds UI

Ertrags- und Aufwandsrechnung (inkl. Ertragsausgleich)
für den Zeitraum vom 01.08.2021 bis 31.07.2022